Ուսումնասիրելով պարգեւների եւ ռիսկերի հարաբերակցության առասպելները
Առասպելի մաթեմատիկական արմատը
Երբ բացարձակ տոկոսներով նայելիս վերոհիշյալ պնդումները ճշգրիտ են թվում: Բաժնետոմսերը արտադրում են ավելի բարձր եկամուտներ եւ ավելի ցնդող են, քան պարտատոմսերը: Սակայն օրը առեւտրականները չեն զբաղվում բացարձակ եկամուտներով կամ բացարձակ անկայունությամբ: Պարզապես, 10% -ով ավելացող ֆոնդը չի նշանակում, որ ձեր հաշվին 10% է կազմել: դուք կարող եք բարձրացնել ձեր հաշիվների կապիտալը 0.1% -ով, կամ 50% -ով: Այս քայլը նաեւ չի նշանակում, որ ձեր կապիտալի 10% -ը ռիսկի է ենթարկվել, չնայած բաժնետոմսը տեղափոխվել է 10%:
Ենթադրենք բաժնետոմսը վաճառվում է $ 30-ով, եւ դուք ստանում եք ազդանշան ձեռք բերելու համար: Դուք ունեք $ 50,000 հաշիվ եւ պատրաստ եք գրավով վաճառել ձեր սեփական կապիտալի 1% ` 500 դոլար: Այնուհետեւ բաժնետոմսը աճում է 10% -ից մինչեւ $ 33:
Որքանով եք զբաղվում առեւտրի վրա, ոչ միայն որոշվում է ֆոնդային շեղումներից, այլեւ ինչպես եք դիմել ձեր 1% հանդուրժողականության մեջ:
Եթե դուք գնում եք $ 30, եւ դադարեցրեք կորուստը $ 29,90-ում, յուրաքանչյուր բաժնետոմսի համար ռիսկը կազմում է $ 0.10: Քանի որ դուք կարող եք վտանգել 500 դոլար առեւտրին, ապա գնել եք 5000 բաժնետոմս:
Այս գործարքը պահանջում է լծակներ, քանի որ գործարքը ավարտելու համար անհրաժեշտ է $ 150,000 (4: 1 լծակ սովորական օրվա վաճառողներին սովորական է, ուստի սա խնդիր չէ):
Գնային հանրահավաքները եւ վաճառում եք ձեր բաժնետոմսերը $ 3 շահույթի եւ $ 15,000 շահույթ: Դուք ընդհանուր հաշվով կապիտալի վրա վերադարձրել եք 30%:
Փոխարենը, ենթադրեք, որ ձեր դադարը տեղադրեք 29.50 դոլարով, յուրաքանչյուր բաժնետոմսի համար վտանգավոր $ 0.50:
Ձեր դիրքի չափը, հետեւաբար, կազմում է $ 500 / $ 0.05 = 1000 բաժնետոմս: Դուք վաճառում եք ձեր 1000 բաժնետոմսերը $ 3000-ի եկամտի $ 33-ով, որը կազմում է հաշիվների կապիտալում 6% ընդհանուր վերադարձ:
Օրվա վաճառականները սովորաբար չեն մասնակցի օրվա ընթացքում 10% քայլերին (հավանաբար ոչ բոլոր շարժումը), քանի որ նման քայլերը հազվադեպ են, բայց մաթեմատիկան նույնն է, թե գործարքը վերաբերում է ակտիվին, որը շարժվում է 0.1% կամ 15% օրվա ընթացքում ( Find Day Trading Բաժնետոմսերը մեծագույն շարժումների հետ `օգտագործելով այդ զտիչները ):
Ինչպես միավորել այս գիտելիքները ձեր օրվա ընթացքում
Նույնիսկ շատ փորձառու առեւտրականներ խուսափում են անկայուն ակտիվներից, քանի որ զգում են, որ նրանք ավելի շատ ռիսկի ենթարկվեն, որպեսզի արժե նրանց ժամանակին: Սա ճիշտ չէ: Դադարեցնել կորուստը դնելով, դուք սահմանափակում եք ռիսկի չափը, որը դուք ցանկանում եք բացահայտել ձեզ: Բոլոր առեւտուրը հարաբերական է, թե որքան ձեր հաշիվն եք ցանկանում վտանգի ենթարկել, ձեր կորստի կորստի մակարդակը եւ արդյունքի չափը: Տեսեք օրվա ընթացքում առեւտրի ավելի լավը, օգտագործելով շահույթի տոկոսադրույքը եւ ռիսկի չափը :
Առեւտրականները կարիք չունեն վաճառելու անկայուն բաժնետոմսեր կամ շուկաներ, բայց նրանցից էլ պետք չէ խուսափել դրանցից:
Սպասեք առեւտրային հնարավորություններին, որտեղ դուք կարող եք շատ փոքր ռիսկով առեւտուր անել (դադարեցնել վնասը մուտքի կետի մոտ): Սփոփող լինելով եւ սպասելով այդ հնարավորություններին, ավելի մեծ դիրքորոշում կարող է լինել, եւ ռիսկը սահմանափակվում է, անկախ նրանից, թե որքան անկայուն է ակտիվը:
Եթե ցնդող բաժնետոմսերը ձերը չեն, ապա դուք կարող եք վաճառել հանգստացնող պահուստները, սակայն դեռեւս մեծ վերադառնում եք ավելի մեծ դիրքերով առեւտրով (ավելի մեծ դիրքի չափով, առեւտրային անկայուն բաժնետոմսերի համեմատ): Անկախ նրանից, թե ինչ տեսակի ֆոնդ կամ ակտիվ եք վաճառում, դուք վերահսկում եք ձեր ռիսկը, որը վերահսկում է ձեր դիրքորոշման չափը, որը դնում է ձեր ձեռքերում որքան:
Ավելի մեծ դիրքի չափերը կարող են դժվար լինել ելքի եւ սայթաքելու պատճառ դառնալը , այսինքն, դա տեղյակ է:
Վերջնական խոսքը
Խուսափեք բացարձակապես մտածելուց. «Ֆոկուսը տեղափոխվել է 10%, կարող եմ անել / կորցրել եմ 10%»: Կարեւորն այն է, թե ինչպես է յուրաքանչյուր վաճառողը սահմանում ռիսկի եւ պարգեւի պարամետրերը, ինչը իր հերթին ազդում է դիրքերի չափսերի վրա : Կարող եք հրաժարվել փոքր դիրքորոշման չափից, ավելի մեծ կորստի կորստով կամ ավելի փոքր դիրքով ավելի մեծ դիրքով (ավելի մոտ է մուտքի գնով): Ամեն դեպքում, ռիսկը վերահսկվում է, բայց համբերատար լինելով եւ հնարավորություններ սպասելով, որտեղ կանգնությունը փոքր է (ինչը նշանակում է ավելի մեծ դիրք) եւ հնարավոր պարգեւը մեծ է, ցանկացած ակտիվ կարող է վերածվել մեծ առեւտրային հնարավորության:
Պատմական փոփոխականությունն ու վերադարձը, այնուամենայնիվ, կարեւոր է, թե որ շուկաները առեւտրի ընտրության համար պետք է հիմք չլինի գնահատելու, թե որքան ռիսկ կամ ներուժի ներուժը ներգրավված է, ռիսկը որոշվում է եւ տարբերվում է յուրաքանչյուր առեւտրի վրա: