4 լավագույն թղթադրամների արժեթղթերի վաճառքից պակաս 5 դոլար
Այս հոդվածը ինձ դնում է կոշտ իրավիճակում: Իմ թիմը եւ ես աշխատում ենք Peter Leeds Stock Picks- ում, որտեղ մենք տրամադրում ենք մեր լավագույն ընտրությունը բաժանորդներին, ովքեր վճարում են տարեկան վճարը: Այսպիսով, ինչպես ենք հավատարիմ մեր հավատարիմ հաճախորդներին ուրիշներին տրամադրել մեր վերլուծության եւ հետազոտական հմտությունների առավելությունները `անվճար:
Դե, ահա իմ թիմն է, եւ ես թղթադրամների մասնագետներ եմ, այդ ցածրարժեք բաժնետոմսերը, որոնք վաճառում են 5 դոլարից պակաս:
Այնուամենայնիվ, մեր ընտրություններից շատերը գնում են շատ ավելի ցածր գումարներ, ինչպիսիք են `$ 1 կամ $ 2, եւ նույնիսկ մի քանիսը` մեկ բաժնետոմսի համար մի քանի ցենտ:
Այս հոդվածում մենք կքննարկենք մեր սիրելի բարձրակարգ գներով արժեթղթերի մի մասը անվճար: Մեր ուշադրությունը կենտրոնացնելով բարձրարժեք թղթադրամների վրա, որոնք վաճառում են մեկ բաժնետոմսի համար կամ ավելի 4 դոլար, ես կարծում եմ, որ մենք կարող ենք բոլորս օգտվել առանց ոտնահարել որեւէ մեկին:
Մեր ամենալավ ցածրարժեք ներդրումային ընտրությունները (ինչպես, օրինակ, դոլարի կամ երկու առեւտրի համար), դեռեւս վերապահվում են վճարող բաժանորդների համար: Ես վստահ եմ, որ դա բոլորի համար արդարացի լուծում կլինի:
Այժմ, երբ մենք «տնային տնտեսություն» ունենք, եկեք քննարկենք իմ թիմի եւ իմ թիմի սիրելի տենդերի ընտրանին: Մենք այդ ընկերություններից որեւէ մեկի փոխհատուցում կամ վճարում չենք ստացել, ոչ էլ ինքս կամ ոչ իմ թիմի անդամներից անձամբ ներդնել է ստորեւ քննարկվող բաժնետոմսերին, եթե բովանդակության մեջ հստակ նշված չէ:
ARC Document Solutions- ը (ARC)
Նյու Յորքի ֆոնդային բորսան
ARC- ն օգնում է ինժեներական, շինարարական եւ ճարտարապետական մասնագետներին: Ցանկացած նախագիծ, որը պահանջում է համակարգչային օժանդակ դիզայն, թվայնացված նախագծեր, մեծ ֆորմատի տպագրություն կամ բազմակի մասնագետների համագործակցություն, կօգտագործի ARC- ի կողմից մատուցվող ծառայություններից:
Դա ոչ մի «փոքր բիզնես» չէ, որն արժե 194 մլն դոլար արժողությամբ, ներկայիս բաժնետոմսի գնի հիման վրա (որը այս հոդվածը գրելու ժամանակ ընդամենը 4 դոլարից բարձր է): Վերջին 12 ամիսների ընթացքում ՀԿ-ն եկամուտով կազմել է 428 մլն դոլար:
ARC- ն այն փոքր կորպորացիաներից է, որը լայնորեն սիրում է պրոֆեսիոնալ դրամական բանկերը (օրինակ, հեջի ֆոնդ եւ փոխանակման ֆոնդի կառավարիչներ): Նման ինստիտուցիոնալ ներդրողներն ունենում են ընկերության բոլոր առկա բաժնետոմսերի 75% -ը: Ներքին անձանց 17% -ը ավելացված է, ARC- ի բաժնետոմսերի միայն 7% -ն է բաց թողել ամեն օր բաց շուկայում առեւտրին:
Այս տենդային ֆոնդը 2 եւ կես անգամ ավելի ցածր է, քան ընդհանուր շուկաները: Դա նշանակում է, որ ARC բաժնետոմսերը ավելի ակտիվ են, քան միջին ներդրումը, ինչը կարող է նշանակել շահույթների (եւ կորուստների) մեծ լինելը, քան դուք կտեսնեք այլ ներդրումների մեծամասնությամբ:
ARC- ն ունի 17 միլիոն դոլարի կանխիկ դրամ (որը կազմում է մեկ բաժնետոմսի կանխիկ դրամի մոտ 36 ցենտ): Խոսելով ակտիվների մասին, հաշվեկշռի կարեւոր թվերը շատ ամուր են:
Հաշվապահական հաշվեկշռում արագ դաս ստանալու համար (ինչը առաջին հերթին մենք նայում ենք մեր տեքստի ֆոնդային վերլուծությանը): Հաշվեկշիռը հիմնականում ցույց է տալիս, թե ինչպիսի ընկերություն է OWNS համեմատում այն, ինչ OWES- ն է :
- Ընթացիկ (կարճաժամկետ) ակտիվները 104 միլիոն դոլար են, իսկ ընդհանուր ակտիվները հասել են 466 միլիոն դոլարի:
Այն շատ բարենպաստ է ընկերության պատասխանատվության դիրքի համեմատությամբ.
- Ընթացիկ պարտավորությունները կազմում են 64 մլն դոլար, ընդհանուր պարտավորությունները `263 մլն դոլար:
Այսինքն, ARC- ն շատ կոշտ ֆինանսական ձեւերով է: Նրանց գործառնական արդյունքները նույնիսկ ավելի լավն են:
Մասնավորապես, նախորդ տարի ընկերության զուտ շահույթը կազմել է 97 մլն դոլար: Դա նշանակում է, որ «ARC» -ը պետք է գրված լինի «Cash Cow»:
Թեեւ վերջին աճը չեզոք էր, ես ակնկալում եմ, որ առաջիկա եռամսյակում իրենց շահույթը կբարելավի (վերականգնել): Ֆինանսական արդյունքների հետ միասին, որը ղեկավարությունը կանխատեսում է (շահույթում մեկ բաժնետոմսի համար 30-35 ցենտ, դրամական հոսքի 60 մլն դոլար), դա առաջխաղացման գին է առաջացնում միայն եկամուտների (P / E) հարաբերակցությունը միայն 11.5: Հիշեք, P / E- ի հետ; ցածր թվերը ուժեղ են, քան բարձրագույնները:
Այսինքն, ARC- ն բարձր է գնահատված ընթացիկ գներով: Այն փաստը, որ իրենք իրենց բաժնետոմսերը գնում են բաց շուկայում, մինչդեռ նրանց վճարած պարտքը եւս 4 մլն դոլարով վճարելով, պարզապես սաստիկ է:
RealNetwworks (RNWK)
ՆԱՍԴԱՔ
Դուք գրեթե անմիջապես օգտվում եք RealPlayer- ից: Ի վերջո, այն կառուցված է շատ համակարգիչների մեջ, նախքան նրանց դուրս վանդակում:
Ընկերությունն ընդլայնել է վաղաժամ արմատները, եւ նրանց պորտֆելը ներառում է խաղեր, երաժշտության սպասարկման համար նախատեսված երաժշտություն, ծրագրեր եւ այլ ծրագրեր, որոնք օգնում են մարդկանց հնարավորինս լավագույն տեխնոլոգիաների կիրառմամբ տեխնոլոգիաների միջոցով:
Այսպիսով, RNWK- ն ճիշտ ուղու վրա է: Վերջին 12 ամիսների ընթացքում 123 միլիոն դոլարի եկամուտը այսպես է ասում:
Երբեք չնկատեք, որ 154 միլիոն դոլարի այս ընկերությունը ունի 87 միլիոն դոլար կանխիկ: Դա ստեղծվում է $ 2.36 մեկ բաժնետոմսի համար, որը կազմում է սույն հոդվածը գրելու պահին գրեթե 4 դոլարով գերազանցող տենդային ֆոնդ, եւ չունի պարտք:
Մասնագիտական ներդրողները բավականին ագահ են, եւ ինչու չեն լինում: Նրանք լավ բան գիտեն, երբ տեսնում են մեկը: Ինստիտուտների եւ ինդայստերների միջեւ անցկացվում են բոլոր առկա բաժնետոմսերի ավելի քան 90% -ը:
Այն պետք է լինի բավականին ամուր տարի RNWK- ի համար: Նրանք ակնկալում են վերադարձի աճ `ինչպես եկամուտների, այնպես էլ շահութաբերության աճ, ինչպես ես վերլուծում եմ նրանց գործողությունները:
Դրա համար պետք է բարելավվեն գործառնական արդյունավետությունը: Այս նպաստները կստանան կորպորատիվ վերափոխումներից երեք հիմնական գործառնական երկու ստորաբաժանումներում, որոնք արդեն իսկ իրականացվել են, բայց այժմ միայն սկսում է նպաստները ցույց տալ:
Խոսելով «փափուկ անկման» մասին, ծանր բեռնաթափման մեծ մասն արդեն կատարվում է: Հիփոթեքային նոր, կեղծ եւ միջին արժեքի առավելությունները պետք է սկսեն վճարել առաջիկա ամիսներին եւ տարիներին:
Misonix (MSON)
ՆԱՍԴԱՔ
Շատերն անհանգստացած են պոտենցիալ անկումից, եւ այն ազդեցությունը, որը կարող էր ունենալ բաժնետոմսերի վրա: Վերջերս ես բացատրել եմ այս ամենը մեր թղթախաղի բլոգում եւ վաղուց արդեն նախապատրաստվել ենք ներքին եւ միջազգային տնտեսական դանդաղեցմանը:
Դե, կան որոշակի տեսակներ, որոնք կկործանվեն անկման պայմաններում (օրինակ, շքեղ ապրանքներ եւ սպառողական հայեցողական ապրանքներ): Այնուամենայնիվ, կան նաեւ տեսակներ, որոնք լավ կլինեն (օրինակ, դեղագործական եւ բժշկական վիրաբուժության ծառայություններ):
Misonix- ը վերջին խմբում է, որն ապահովում է անհրաժեշտ հատվածը վիրահատական սարքերի համար: Նրանք մասնագիտանում են ողնաշարի եւ գանգի ընթացակարգերի համար, ինչպես նաեւ կոսմետիկ եւ լապարոսկոպիկ ընթացակարգերի գործիքներ, ի թիվս այլ բաների:
Կրճատում, թե ոչ, մարդիկ հակված են շարունակել կյանքը փրկող եւ կյանքի փոխակերպող բժշկական ընթացակարգերը: Դա այն է, ինչ MSON- ն է արժեքի այնպիսի ամուր պահեստ, երբ շատ այլ բաժնետոմսերը շտկում են ուղղման եզրին:
Իհարկե, առանց նույնիսկ տնտեսական դանդաղեցման, Misonix- ը պետք է շատ լավ աշխատի: Նրանց վերջերս հրապարակված եռամսյակային արդյունքները ցույց տվեցին, որ եկամտի 73% -ը այժմ կրկնվող է, ինչը 57% -ից բարձր է նախորդ տարվա նույն ժամանակահատվածում:
Որքան մեծ է կրկնվող եկամտի տոկոսը, այնքան ավելի ֆիսկալապես կայուն եւ կանխատեսելի է դառնում բաժնետոմսերը: Այն նաեւ ներառում է ընկերությանը հնարավոր ցնցումներից, ինչպիսիք են խոշոր հաճախորդի կորուստը կամ նշանակալի հայցը եւ / կամ դրամական խառնաշփոթությունները:
MSON- ի որոշ հաճախորդներ գտնվում են Չինաստանում եւ Ռուսաստանում: Այս շուկաների երկուսն էլ վերջերս թուլություն են ցուցաբերել, սակայն դեռեւս ներկայացնում են Misonix- ի հսկայական աճի ներուժ: Ընկերությունը ակնկալում է երկու երկրներում վերականգնել պայմանները, որոնք կհանգեցնեն վաճառքի ծավալների ավելացմանը: Հաշվի առնելով Չինաստանի եւ Ռուսաստանի «խարիսխի ազդեցությունը», MSON- ի եկամուտը զգալիորեն աճել է 17% -ով:
Ընկերությունը պարտք չունի եւ վճարում է 8.4 մլն դոլարով (մեկ բաժնետոմսի համար `1.07 դրամ): Բացի այդ, ընթացիկ գործողությունները ներկայումս ֆինանսավորվում են միայն դրամական միջոցների հոսքով, պատճառաբանելով իրենց լավատեսությունը, ինչն էլ կատարեց վերջին ֆինանսական հաշվետվություններում:
Հետամուտ լինելով 12 ամիսների ընթացքում, MSON- ը հասել է 23 մլն դոլարի եկամուտների: Այն ստեղծվել է ընդամենը 12.4-ի չափազանց հուսալի P / E հարաբերակցությամբ, ինչը ցույց է տալիս, որ սա թերագնահատված ընկերություն է, հատկապես հաշվի առնելով աճող գրավիչ մակարդակը:
Շուկայական կապիտալիզացիայի միջոցով միայն 39 մլն դոլարով MSON- ը նույնպես պետք է համարվի պոտենցիալ գրաւումը թիրախ, այլ ոչ թե պարզապես «հեշտությամբ մարսվող չափի» պատճառով: Տիեզերքում ավելի մեծ կորպորացիաները, սովորաբար, սիրում են ավելի փոքր տեղանոց ընկերություններ ձեռք բերել, քանի դեռ նրանք ունեն «մաքուր գիրք», քանի որ ոչ մի պարտք եւ շատ դրամ:
LabStyle- ի նորարարությունները (DRIO)
ՆԱՍԴԱՔ
DRIO ապահովում է լաբորատոր փորձարկումներ սպառողներին, օգտագործելով անհատի սմարթֆոնը: Օրինակ, նրանց Dario համակարգը թույլ է տալիս օգտագործել ձեր բջջային սարքը փորձարկել եւ վերահսկել ձեր արյան գլյուկոզի մակարդակը:
LabStyle- ն ունի շատ մեծ բաներ, որոնց համար պատրաստվում են, այդ թվում, բայց ոչ միայն սահմանափակվում են առողջապահության եւ տեխնոլոգիայի բոլոր անհավատալի առաջընթացներով: Ինչպես նշեցի նախկինում MSON- ի մասին գրելիս, առողջապահության ոլորտը լինելու է արժեքի հուսալի պահեստ, անկախ նրանից, թե ինչ տնտեսությունը նետում է մեզ: Դու չես դադարում դեղորայքը վերցնելուց, երբ ժամանակները կոշտ են, եւ մարդիկ հազվադեպ են խնայում կյանքը խնայող առողջապահության ոլորտում, պարզապես անկումը, գնաճը, ֆոնդային շուկայի թուլությունը կամ այլ կերպ:
DRIO- ի խելացի գլյուկոզա մետրի դիմումները կիրառվում են տարբեր իրավիճակներում, սակայն, իհարկե, մեծը շաքարախտ է: 6 վայրկյանի ընթացքում անհատը կարող է ստուգել իր մակարդակը, մուտքագրել արդյունքները եւ նույնիսկ կիսել տվյալները իրենց խնամակալների կամ բժիշկների հետ:
LabStyle- ն 28 մլն դոլար արժողությամբ ընկերություն է, սակայն շատերը պոտենցիալ ունեն: Հաշվի առնելով հնարավոր պոտենցիալ շուկան, նրանք հույս ունեն գրավել, գործնական հաջողությունները կարող են DRIO- ի բաժնետոմսերը շատ ավելի բարձր մակարդակով վերցնել եւ երբեք չտեսնեն:
Ճիշտ ինչպես վերը նշված MSON- ի եւ RNWK- ի, DRIO- ն չունի պարտք: Նրանք ունեն նաեւ ավելի քան $ 8 մլն հեղուկ կանխիկ, որը հավասար է $ 1.50 յուրաքանչյուր յուրաքանչյուր 5.6 մլն բաժնետոմսերի.
DRIO- ն կորցրել է ավելի քան 1,5 միլիոն դոլար վերջին եռամսյակների յուրաքանչյուր օրվա ընթացքում: Չնայած զուտ շահույթը միշտ ավելի լավ է, քան կորուստները, այդպիսի գործառնական արդյունքներն իրականում ճիշտ են այն, ինչ դուք ակնկալում եք DRIO- ի ընկերություններից մեկի եւ կորպորատիվ կյանքի շրջանի այս փուլում:
Բացի այդ, այս փոքրածավալ կորուստները (որոնք կրկին կդառնան նորմը ցանկացած բիզնեսի համար, որն ուղղված է ապրանքի ընդունման եւ աճի նկատմամբ ակտիվորեն վարելու համար) շատ ավելի քիչ է թվում, երբ հաշվի առնենք իրենց ֆիսկալ դիրքորոշումը: Մասնավորապես, DRIO- ն ընթացիկ ակտիվներում ունի $ 10.3 մլն, ընթացիկ պարտավորություններում ընդամենը 1,5 մլն դոլար:
Հաշվի առնելով երկարատեւ տեսքը, DRIO- ն դեռ շարունակում է նստել: Նրանց ընդհանուր պատասխանատվության պակասը կազմում է ընդամենը 3,4 մլն դոլար, իսկ ընդհանուր ակտիվների գծով նրանք կազմում են 11 մլն դոլար: Ես բացատրում եմ այս տեսանյութի հաշվեկշռի կարեւորությունը, եւ դա, փաստորեն, առաջին տեղում է, երբ մենք տեսնում ենք, երբ վերլուծում ենք ցանկացած տենդային ֆոնդ:
Նման հուսալի ֆինանսական դիրքերով, DRIO կունենա բազմաթիվ հնարավորություններ `օգտվելու իրենց հնարավոր աճող ալիքներից: Իրականում, քանի որ ավելի շատ մարդիկ ընդունում են Dario համակարգը, ընկերությունը տեսնում է բարելավում իրենց չափանիշների եւ արդյունքների, ինչպիսիք են նվազում են իրենց համախառն եւ զուտ կորուստների, իսկ եկամուտները բարձրանալ:
DRIO- ը համեմատաբար նոր ընկերություն է, առնվազն հրապարակային առեւտրի տեսանկյունից: Անցյալ տարվա առաջին եռամսյակում նրանք ավարտել են իրենց նախնական հրապարակային առաջարկը եւ ցուցակվել NASDAQ ֆոնդային բորսայում:
Նրանք նաեւ պարզապես սկսել են օնլայն վաճառք Ամերիկայում, որը ներկայացնում է այլ հնարավոր աճի վարորդ `լրացնելու բոլոր մյուսներին: Մարդիկ ավելի շատ են ստանում իրենց առողջությունը (ներառյալ թեստավորումն ու մոնիտորինգը) իրենց ձեռքում, եւ DRIO- ի տեխնոլոգիաները դիաբետիկների համար դա կլինի մեծ մասը: