Հիշեք. Ձեր բոլոր ձվերը մի զամբյուղում չդնեք
Անկախ նրանից, թե դուք նոր ներդրող եք կամ մի քանի անգամ ներդրումային խաղի մեջ եք եղել, մի խոսք, որ դուք բազմիցս լսելու եք, դիվերսիֆիկացիան : Դրա պատճառը պարզ է եւ կարեւոր: Դիվերսիֆիկացիան կարեւոր է ռիսկի մեղմացման համար: Ջիմ Քրամերը, CNBC- ի Mad Money հեռուստատեսության հաղորդավարը, ասում է. «Դիվերսիֆիկացիան ներդրումների մեջ միակ կարեւորագույն հայեցակարգն է: Դա հսկայական կորուստների խուսափման բանալին է եւ համոզվելով, որ կարող եք եղանակի հեղեղը լինել »:
Այսպիսով, ինչպես կարող եք դիվերսիֆիկացնել ձեր պորտֆելը եւ շատ դիվերսիֆիկացիան կարող է վատ լինել: Ձեր պորտֆելի դիվերսիֆիկացման մի քանի տարբեր եղանակներ կան, բայց հիշեք, որ ցանկացած մեծ ֆինանսական որոշում պետք է կայացվի վստահելի ֆինանսական խորհրդատուի հետ կամ հետո շատ կարեւոր տնային աշխատանք: Կարեւոր է նաեւ հիշել, որ չափազանց դիվերսիֆիկացիան կարող է լինել խառնաշփոթ եւ ծախսատար:
1. Անվտանգության դիվերսիֆիկացիա
Դիվերսիֆիկացիայի ամենակարեւոր մակարդակը անվտանգության դիվերսիֆիկացիան է : Այստեղ ռիսկը կրճատվում է պորտֆելում տարբեր բաժնետոմսերի քանակի ավելացմամբ: Խոշոր հարցն այն է, թե որքան բաժնետոմսեր դուք պետք է պատշաճ կերպով դիվերսիֆիկացված լինեք: Ուսումնասիրությունները ցույց են տվել, որ դիվերսիֆիկացիայի մակարդակը շարունակում է աճել, քանի որ պորտֆելին ավելի շատ բաժնետոմսեր են ավելացվում, սակայն դանդաղեցման մակարդակում: Շատ քիչ բաժնետոմսեր ունենալը ռիսկային է, սակայն շատերը կարող են լինել խառնաշփոթ: Այն կարող է նաեւ լինել շատ թանկ, եւ անշուշտ դժվար է պահել մեծ թվով ընկերությունների նորություններ եւ ֆինանսական միջոցներ:
Օպտիմալ անվտանգության դիվերսիֆիկացիայի համար լավ է խոսել փորձագետի մասին, թե որքան պաշարներ պետք է լինեն: Վստահված խորհրդատուն կարող է առաջարկել ռազմավարություն, որը ապահովում է անվտանգության դիվերսիֆիկացիայի առավելությունները, առանց նավահանգստի անցնելու:
2. Սեկտորների դիվերսիֆիկացիա
Սեկտորի դիվերսիֆիկացիան չափազանց կարեւոր է հաշվի առնել:
Սեկտորները որոշակի տնտեսական շուկայում պահուստների որոշակի խումբ են: Մեկ հատվածում չափազանց ծանրաբեռնվածության համար կարող է որեւէ բարդություն առաջացնել, եթե այդ հատվածը մեծ հարված է հասցնում: Մտածեք 2008 ֆինանսական ճգնաժամը: Ասել, որ ֆինանսական հատվածը ծանր հարված է հասցնում: Յուրաքանչյուր ոք, ով մեծ քանակությամբ բանկային բաժնետոմսեր է ունեցել, հավանաբար նկատում է իր զուտ արժեզրկման անկումը, գրեթե մեկ գիշեր:
Ահա շուկայում հիմնական ոլորտների ցանկը.
- Կոմունալ ծառայություններ
- Տրանսպորտ
- Տեխնոլոգիա
- Սպառողի հայեցողությունը
- Արդյունաբերություն
- Սպառողների կեռիկներ
- Կոմունալ ծառայություններ
- Ֆինանսներ
- Էներգիա
- Հիմնական նյութեր
- Կապի ծառայություններ
- Առողջապահություն
Հիշեք, որ շուկայի անհատական հատվածները կարող են եւ արտադրում են շատ տարբեր եկամուտներ, կախված հիմնականում տնտեսական պայմաններից: Ներդրումներ միայն սահմանափակ թվով ոլորտներում, կարող են բարձրացնել եկամտի փոփոխականությունը (ռիսկը):
3. Արդյունաբերության դիվերսիֆիկացում
Դիվերսիֆիկացիայի հաջորդ մակարդակը արդյունաբերական դիվերսիֆիկացիան է : Միանգամայն հնարավոր է, որ արժեթղթերը կիսում են նույն հատվածը, բայց ոչ նույն բիզնեսի կենտրոնացումը: Եկեք օրինակ վերցնենք տեխնոլոգիական ոլորտը: Կան ընկերություններ, որոնք կենտրոնանում են համակարգիչներ պատրաստելու վրա, մյուսները, որոնք կազմում են համակարգիչների բաղադրիչները եւ այլն, որոնք ծրագրավորում են ծրագրեր: Եվ դա հազիվ քերծում է մակերեւույթը, երբ վերաբերում է տեխնոլոգիային:
Առողջապահության ոլորտում դուք կգտնեք դեղամիջոցներ արտադրող ընկերություններ, մյուսները, որոնք զարգացնում են բժշկական սարքավորումներ եւ այլն, որոնք աշխատում են հիվանդությունների եւ հիվանդությունների բուժման համար: Ինչպես տեսնում եք, կարող եք լայնորեն դիվերսիֆիկացնել ձեր ներդրումները տվյալ ոլորտում:
4. Կապիտալիզացիայի դիվերսիֆիկացիա
Դիվերսիֆիկացիայի շուկայական կապիտալիզացիայի հաջորդ մակարդակը: Անկասկած, դուք սովորաբար լսում եք կամ կարդում եք ծածկույթների մեծ գլխարկ, միջին գլխարկ եւ փոքր գլխարկներ: Որպես վերանայում, կապիտալիզացիան պարզապես ընկերության բաժնետոմսերի գինը բազմապատկվում է չմարված բաժնետոմսերի քանակով: Օրինակ, մի ընկերություն, որի բաժնետոմսերի արժեքը կազմում է $ 25, 10,000,000 բաժնետոմս ունեցող, ունի 250,000,000 դոլարի շուկայական կապիտալիզացիա: Կապիտալիզացիայի մակարդակը որոշվում է շուկայական գլխարկով.
- Large Cap Բաժնետոմսեր - խոշոր գլխարկներ սովորաբար ունեն հինգ միլիարդ դոլարի չափով կապիտալիզացիա: Որոշ օրինակներ կարող են լինել General Motors- ը, Microsoft- ը եւ Coca-Cola- ն: Խոշոր գլխարկները պակաս ռիսկային են, քան միջին գլխարկը եւ փոքր գլխարկները, ինչը նշանակում է, որ նրանք հակված են նվազագույն եկամտաբերության (պակաս ռիսկի = պակաս վերադարձի): Մեծ գլխարկի արժեթղթերը գնահատվում են երկու հիմնական ցուցանիշներով ` Dow Jones Industrial Average եւ Standard & Poor's 500:
- Mid Cap Բաժնետոմսեր- միջին գլխարկի բաժնետոմսերը սովորաբար ունեն մեկ եւ հինգ միլիարդ դոլարի կապիտալիզացիա: Շուկայի այս հատվածի ընկերությունների բաժնետոմսերը ներդրողներին հնարավորություն են ընձեռում ներդնել ընկերություններ ավելի շքեղ, քան իրենց փոքրիկ գլխարկ գործընկերները, սակայն դրանք այնքան մեծ չեն, որքան խոշոր գլխարկներ: S & P 400-Mid Cap Equity Index- ը միջին կափարիչի արժեթղթերի համար ամենահարմար չափանիշն է եւ ապահովում է 400 արժեթղթերի արժեքի կշռված ցուցանիշ:
- Փոքր գլխարկներ ` փոքր գլխարկներ, ընդհանուր առմամբ, ավելի փոքր, աճող կողմնորոշված ընկերություններ են, որոնցից մեկ միլիարդ դոլարի կապիտալիզացիան: Փոքր ափսե բաժնետոմսերը հայտնի են բաժնետոմսերի ամենավտանգավոր խմբերի համար, այլեւ առաջարկում են մեծագույն վերադարձի ներուժ: Կան երկու հիմնական ցուցանիշներ, որոնք հետեւում են այդ բաժնետոմսերը: Մեկը Russell 2000-ն է , որը հետեւում է 2000 բաժնետոմսերի, որոնք ընդամենը ներկայացնում են ԱՄՆ շուկայի ընդհանուր կապիտալիզացիայի 11% -ը: Այլ փոքր գլխարկի ինդեքսը հայտնի NASDAQ- ն է (Արժեթղթերի դիլերների ավտոմատացված գնանշումների համակցված ազգային ասոցիացիան), որը կափարիչ կշռված ցուցանիշ է, որը չափում է արտարժույթի փոխարժեքի արժեզրկումը:
5. Աշխարհագրական բազմազանություն
Աշխարհագրական դիվերսիֆիկացիան զբաղվում է զարգացող պորտֆելների հետ, որոնք ունեն միջազգային եւ ամերիկյան բաժնետոմսեր: Անցյալը ցույց է տալիս, որ ինչպես միջազգային, այնպես էլ ներքին պահուստները պարունակող պորտֆելները ավելի ցածր են ընդհանուր ռիսկի մակարդակներից, քան նրանք, որոնք ներդրվել են բացառապես մեկ կամ մի քանիսի մեջ: Այնուամենայնիվ, դա պահանջում է փորձառու ներդրողի համար հարմարավետ դառնալ միջազգային պահուստներում ներդրումներ կատարելու համար:
6. Ներդրումային Style Diversification
Ներդրումային ոճի դիվերսիֆիկացիան այն եղանակն է, որ դուք, որպես անհատ ներդրող, կառավարում եք ձեր պորտֆելը: Ներդրումային ոճերը հակված են շուկայում առաջ շարժվել եւ դուրս են գալիս, իսկ մյուսը `որոշակի ժամանակահատվածներում գերազանցող մեկ ոճով: Այդ պատճառով որոշակի ոճը ընտրելը կարող է բավականին ռիսկային լինել: Ստորեւ բերեք ներդրումների երեք հիմնական ոճերի մի շատ կարճ ակնարկ.
- Value - այս մոտեցումը ձգտում է այն ընկերություններին, որոնք, կարծես, թերագնահատվում են ներկայիս շուկայի կողմից
- Աճը `այս մոտեցումը փորձում է բացահայտել ընկերություններին, որոնք կարող են ավելի արագ աճել, քան շուկան
- Ինդեքսավորում ` այս մոտեցումը չեզոք մոտեցում է եւ ձգտում է շուկայական ինդեքսի կրկնօրինակել
Հիշեք, որ դիվերսիֆիկացիան կարեւոր ռիսկն է նվազեցնելու համար, սակայն չափազանց դիվերսիֆիկացումը կարող է լինել խարխլված եւ ծախսատար: Համոզված եղեք, որ ձեր բոլոր տնային աշխատանքները կատարեք եւ միշտ մեծ ֆինանսական որոշումներ կայացնեք խորհրդակցեք վստահելի ֆինանսական խորհրդատուի հետ:
Բացահայտում. Այս տեղեկատվությունը տրամադրվում է որպես միայն տեղեկատվական նպատակներով օգտագործման ռեսուրս: Այն ներկայացվում է առանց հաշվի առնելու ներդրումային նպատակների, ռիսկի հանդուրժողականության կամ որեւէ կոնկրետ ներդրողի ֆինանսական հանգամանքների եւ չի կարող հարմար լինել բոլոր ներդրողների համար: Անցած կատարողականը ապագա արդյունքների մասին չէ: Ներդրումներն առնչվում են ռիսկի, այդ թվում `հիմնական կորստի կորստի հետ: Այս տեղեկատվությունը նախատեսված չէ եւ չպետք է առաջին հերթին հիմք ստեղծի ցանկացած ներդրումային որոշման համար, որը դուք կարող եք կատարել: Նախքան որեւէ ներդրումային / հարկային / գույքային / պլանավորման նկատառումներ կամ որոշումներ կայացնելիս խորհրդակցեք ձեր իրավաբանական, հարկային կամ ներդրումային խորհրդատուին: