Ինչպես է առցանց ներդրումային հարթակները կարող աշխատել ձեզ համար
Բայց կան մի քանի կարեւոր բաներ, որոնք պետք է տեղյակ լինեն, որ նախքան ձեր տիպի խորհրդատուները ներգրավել ձեր կենսաթոշակային ներդրման ծրագրերին:
Ռոբոտ-խորհրդատուների տերմինը վերաբերում է ավտոմատացված ներդրումային հարթակներին, օգտագործելով ալգորիթմներ ներդրումների համար հարմարավետության հիման վրա `ռիսկի եւ ձեր ժամանակի հորիզոնի հետ: Այս պլատֆորմներին վերաբերվում են տարբեր անվանումներով, ինչպիսիք են ավտոմատացված ներդրումային խորհրդատուները, առցանց ներդրումային հարթակները կամ թվային խորհրդատվական հարթակները:
Օն-լայն ներդրումային հարթակները կամ robo-advisors- ը ավտոմատացված ներդրումներ են, որոնք սկզբնապես գործարկվել են 2008 թ.-ին եւ 2010 թ.-ից սպառողներին առաջարկվել են ավելի լայն մասշտաբով: Առեւտրի խորհրդատուները հիմնականում ներդրում են կատարում փոխարժեքով վաճառվող ֆոնդերի (ETFs) որպես ներդրման հիմնական ձեւ: Պորտֆելները հիմնականում ներառում են ակտիվների դասերի խառնուրդ, ինչպիսիք են բաժնետոմսերը եւ պարտատոմսերը: Այլընտրանքային ակտիվների դասեր, ինչպիսիք են անշարժ գույքը, բնական ռեսուրսները եւ ապրանքները, նույնպես օգտագործվում են այդ պլատֆորմներից շատերի կողմից:
Չնայած այն բանին, որ այս թվային խորհրդատուների հարթակները միայն տնօրինում են մեր երկրում ընդհանուր ներդրումային ակտիվների փոքր տոկոսը, նրանք արագորեն աճում են եւ շարունակելու են մնալ կենսաթոշակային պլանավորման քննարկումների մի մասը: Գնահատվում է, որ robo-advisors- ը կառավարելու է մոտ 2 տրիլիոն դոլարը 2020 թ.
Ինչպես ցանկացած նոր ներդրման դեպքում, շատ հաճախ անհրաժեշտ բանավեճ է տեղի ունենում այնպիսի կողմերի եւ անհամաձայնությունների մասին, որոնք ներառում են այդպիսի հարթակի ներգրավումը կենսաթոշակային դիվերսիֆիկացված ներդրումային պլան:
Ահա ինտերնետային ներդրումային հարթակի օգտագործման առավելություններն ու թերությունները:
Միտք,
Պարզեցված մոտեցում, որն առաջարկում է հեշտ մատչելիություն: Զարմանալի չէ, առցանց մուտքի հեշտությունը առցանց ներդրումային հարթակների հիմնական առանձնահատկությունն է: Տեխնոլոգիապես հետաքրքրված ներդրողներն օգտվում են հաշիվ ստեղծելու եւ ֆոնդավորելու ունակությամբ `համակարգչի կամ սմարթֆոնի հարմարավետության եւ հարմարավետության շնորհիվ: Հաշվի մասին տեղեկությունները հասանելի են 24/7 մուտքով եւ կատարողականի թարմացումները տրամադրվում են պահանջարկի: Այս մատչելիությունը տարածվում է հաշվապահական հաշվեկշռի համար պահանջվող նվազագույն ակտիվների վրա, եւ robo- խորհրդատուները հայտնի են իրենց նվազագույն ներդրումային գումարները սկսելու համար: Որոշ robo- խորհրդատուներ չունեն հաշվի նվազագույն պահանջներ, կտրուկ իջեցնելու պոտենցիալ ներդրողների մուտքի կետը: Համեմատության համար, շատ մարդկանց կողմից գրանցված ներդրումային խորհրդատուները (RIAs) սովորաբար ունեն ավելի բարձր հաշիվներ, որոնք կարող են լինել $ 100,000 կամ ավելի: Սակայն բազմաթիվ robo- խորհրդատու հաճախորդներ նախընտրում են հաշվի տեղադրման գործընթացների ավտոմատացում: Հետո պատասխանելով մի շարք ներածական հարցեր, որոնք նախատեսված են ձեր ռիսկի հանդուրժողականության եւ ձեր ներդրումների նպատակների համար, առաջարկվող պորտֆելային հատկացումներն առաջարկվում են ներդրողներին, որոնք հնարավորություն են տալիս թարմացնել բյուջեները `ավելի կամ պակաս ռիսկի ենթարկելու համար:
Արդյունավետ ներդրումներ: Դիվերսիֆիկացված ներդրումային պորտֆելի կառուցման գործընթացը խոշոր առավելություն է տիեզերական խորհրդատուների համար: Հաշվի տեղադրման գործընթացը սովորաբար տեւում է րոպե եւ գիտակցված ներդրողներ, ինչպես նաեւ ինքնուրույն մտածելակերպ, սովորաբար գնահատում է գործարքների կատարման հեշտությունը: Փաստորեն, շատ ֆինանսական խորհրդատուներ ընդունում են իրենց ավտոմատացված ներդրումային հարթակների օգտագործումը `իրենց պորտֆելի կառավարման ծառայությունների արդյունավետության բարձրացման համար:
Անմիջական դիվերսիֆիկացիա: Ավտոմատացված ներդրումային պլատֆորմի օգտագործման կարեւորագույն օգուտներից մեկն այն է, որ ներդրումներ կատարվեն դիվերսիֆիկացված պորտֆելում, որը սովորաբար հիմնված է ժամանակակից պորտֆելի տեսական հետազոտությունների վրա: Այս մոտեցումը կենտրոնանում է ձեր հիմնական բաժնետոմսերի վրա `ակտիվների դասերի, ինչպիսիք են բաժնետոմսերը, պարտատոմսերը եւ անշարժ գույք:
Հասանելիության ցածր ծախսերի ներդրում: Առցանց ներդրումային պլատֆորմները հիմնականում ապահովում են ավանդական ակտիվների կառավարման ընկերություններին ավելի ցածր գնով:
Առանց աղյուսի եւ հավանգի տեղակայման լրացուցիչ ծախսերի եւ մարդկային ավելի քիչ աշխատակիցների, robo-advisers սովորաբար իրականացնում են նմանատիպ ներդրումային ծառայություններ, ցածր ընդհանուր ծախսերի համար: Միջին վճարները սովորաբար բաժին են ընկնում կառավարվող ընդհանուր ակտիվների 0,2 տոկոսից մինչեւ 0,5 տոկոսի միջեւ: Ֆինանսական խորհրդատուների կողմից գանձված 1% -ից մինչեւ 1.5% տիպի AUM վճարին ցածր վարձավճարները կարող են հանգեցնել զգալի խնայողությունների, երբ ժամանակի ընթացքում ավելացել են:
Հարկահեղուկի բերքահավաքը: Շատ ավտոմատացված ներդրումային հարթակներ առաջարկում են հարկվող հաշիվների հարկահավաք բերք: Սա կորուստ է առաջացնում այլ ներդրումների վաճառքով կապիտալ շահույթների փոխհատուցումը: Հարկահեղուկի բերքահավաքի գործընթացը ներուժ ունի հարկային եկամտահարկի ավելացման համար: Բայց հարկահավաքի արդյունահանումն անպայմանորեն օգնում է յուրաքանչյուր ներդրողի: Օրինակ, ներդրողների 15 տոկոս հարկային բրենդը հարկատու է 0 տոկոսային տոկոսադրույքով:
Անզուգական ներդրումային խորհուրդ: Մարդկային ֆինանսական խորհրդատուները ենթարկվում են այն նույն վարքագծի վրա, որոնք ունեն անհատ ներդրողների ներդրումային պլանները: Ի հակադրություն, առցանց ներդրումային հարթակները կարող են օգնել վերացնել խորհրդատվական ընկերությունների հնարավորությունները `առաջարկելով իրենց սեփական արտադրանքները կամ թողնել ինքնասպասարկման միջամտությունները ներդրումային առաջարկներին:
Դեմ `
Առեւանգող խորհրդատուների մեծ մասը չունի անհատական առաջնորդություն: Թեեւ հիբրիդային որոշ խորհրդատուներ առաջարկում են մարդկային բաղադրիչի հետ խորհրդատու, շատ ավտոմատացված ներդրումային հարթակներ չեն ապահովում Certified Financial Planner- ի մասնագետներին: Հաշվի առեք, եթե robo-advisor- ն առաջարկում է հեռախոսով, էլեկտրոնային փոստով, առցանց կամ վիդեո զրույցներով մարդու խորհրդատուի օգտվելը: Ֆինանսական գիտելիքներով, մեր երկրում նման ցածր մակարդակներով, robo- խորհրդատուները ենթադրում են, որ իրենց հաճախորդները ունեն ֆինանսական կյանքի նպատակային փաթեթներ:
Ներդրումային խորհրդատվությունը ֆինանսական պլանի միայն բաղադրիչն է: Կենսաթոշակ ստանալու համար պատրաստվում են ամենատարածված ֆինանսական նպատակները եւ առաջնային պատճառը, թե ինչու մարդիկ ներդրումներ են կատարում առաջին հերթին: Այնուամենայնիվ, եթե դուք ունեք այլ ֆինանսական նպատակներ, ինչպիսիք են `խնայելով ձեր երեխայի քոլեջի կրթությունը, պարտքի մարումը կամ ներդրումներ կատարել լողափերի համար, ձեր ներդրումները պետք է տարբեր ձեւով կառուցվեն այդ նպատակների հիման վրա: Առայժմ գոյություն չունեն robo- խորհրդատուներ, որոնք ունակ են լիարժեք գնահատել, արդյոք իմաստ ունի փրկել արտակարգ իրավիճակների համար, վճարել պարտքը կամ ներդնել երկարաժամկետ նպատակներ, ինչպիսիք են կենսաթոշակները:
Ավտոմատացումը չի վերացնում իռացիոնալ որոշումների կայացումը: Առցանց ներդրումային հարթակները կարող են օգնել մարդկանց ստեղծել ավտոմատացված ներդրումային ծրագրեր, սակայն, ինչպես նշված է արհեստական հետախուզությունը, ներկայում չի կարող փոխարինել ֆինանսական պլանավորման ուղեցույցը: Վարքագծային ֆինանսների փորձագետները հաճախ նշում են, որ մարդկային վիճակը ստիպում է մեզ հետեւողականորեն կատարել ռացիոնալ ֆինանսական որոշումներ: Չնայած ներդրումային գործընթացի ավտոմատացումն ավելի հեշտ է դառնում թվային խորհրդատվական հարթակների միջոցով, այդ արմատացած խորհրդատուները չեն վերացնում այն հնարավորությունը, որ դուք կստանաք զգացմունքային որոշումներ ձեր ներդրումների հետ:
Շատ թվային խորհուրդների պլատֆորմներ չունեն ինտուիտիվ ռիսկային հանդուրժողականության գնահատումներ: Ներդրողի ռիսկի հանդեպ ներդրողի հանդուրժողականության որոշման գործընթացը հիմնված է գիտական սկզբունքների եւ հետազոտությունների վրա: Շատերի համար, հարցվող հարցերի տեսակները պահանջում են առնվազն ֆինանսական գիտելիքների հիմնարար մակարդակ, որպեսզի ճիշտ հարցեր ուղղեն իրական կյանքի սցենարներին: Շատ ավտոմատացված ներդրումային պլատֆորմները օգտագործում են հակիրճ առցանց հարցաթերթիկ `գնահատելու ռիսկի հանդուրժողականությունը եւ նպատակները: Այնուամենայնիվ, ներդրումների գործընթացում ներգրավված ռիսկի մի քանի բաղադրիչ կա, եւ ռիսկի գնահատման միասնական գործիք չկա, որը կարող է պահանջել 100 տոկոս ճշգրտություն ռիսկի գնահատման մեջ: Որպես այդպիսին, շատ ֆինանսական պլանավորողներ եւ ներդրումային մասնագետներ կհամաձայնեցնեն, որ ավելի խորը քննարկում է անհրաժեշտ, որպեսզի ամբողջությամբ ձեր ռիսկային հանդուրժողականությունը ներդնող լինի:
Նրանք չունեն երկար ժամանակահատված: Քանի որ առցանց ներդրումային հարթակները ընդամենը մեկ տասնամյակից պակաս են եղել, որոշ ներդրողներ թերահավատորեն են վերաբերվում իրենց երկարաժամկետ ունակությունների վրա, քանի որ նրանք չեն փորձարկվել շուկայի անկայուն ժամանակահատվածներում: Ասվում է, որ կառուցված ալգորիթմերը օգտագործվել են պորտֆելի պոտենցիալը փորձարկելու տարբեր շուկայական պայմաններում: Սակայն, քանի որ հին խառնաշփոթն անցնում է, անցյալը ապագա գործունեության կանխատեսող չէ:
Ոչ բոլոր robo- խորհրդատուները առաջարկում են թոշակառուների ուղեցույցը, որոնք առաջացնում են եկամուտներ, օգտագործելով վարկի մարման ռազմավարություններ: Կենսաթոշակի փրկության հիմնական նպատակը, ըստ էության, կարող է օգտագործել այդ միջոցները կենսաթոշակային ժամանակահատվածում: Թեեւ robo- խորհրդատուները ամենատարածվածն են Հազարամյակի եւ Generation X- ի միջեւ, այնուամենայնիվ աճում է հետաքրքրությունը Baby Boomers- ի շրջանում: Այնուամենայնիվ, Boomers- ը բաշխման փուլ է մտնում, կարեւոր է օգտագործել դրամավարկային ռազմավարությունը, որը հարկային, խելամիտ եւ կենտրոնացած է եկամուտների առավելագույնս մեծացման վրա: Կենսաթոշակառուները պետք է զգույշ լինեն, երբ ընտրել են ռոբոտ-խորհրդատու, քանի որ որոշ թվային խորհրդատվական ընկերություններ տրամադրում են այդ ուղեցույցը, իսկ մյուսները չեն: