Ինչ է փոխադարձ հիմնադրամի բետաը

Ինչ դուք պետք է իմանաք փոխադարձ հիմնադրամի բետաի մասին

Երբ փոխադարձ հիմնադրամները ուսումնասիրելիս, դուք կարող եք առաջ շարժվել «Բեթա» կոչվող տարօրինակ տեսքով: Ինչ է փոխադարձ հիմնադրամի բետաը եւ ինչու պետք է իմանաք դրա մասին:

Փոխառու միջոցներ Beta սահմանում եւ օրինակ

Բետա, փոխադարձ հիմնադրամի ներդրման առումով, ընդհանուր շուկայում համեմատությամբ որոշակի ֆոնդի շարժի միջոցառումներն են (ups եւ downs): Տեղեկություններ ստանալու համար շուկան տրվում է 1.00 բետա:

Եթե ​​ֆոնդի բետաը կամ ինչ Morningstar- ը կոչում է «լավագույն պիտանի բետա», 1.20 է, սա ասում է ներդրողին, որ նրանք կարող են ակնկալել, որ ֆոնդը չափվում է 20% -ով բարձր, քան շուկայում ինդեքսը եւ 20% ցածր շուկայում:

Օրինակ, եթե հիմնադրամի «լավագույն պիտանի ցուցանիշը» S & P 500-ն է, եւ այս ցուցանիշը այս տարի 10% վերադարձավ, ապա ներդրողը կարող է ակնկալել, որ ֆոնդը 1.20 բետա է, 12% վերադարձի համար: Հակառակ դեպքում, եթե տվյալ տարվա ընթացքում S & P 500 ինդեքսը նվազել է 10% -ով, ապա այս տարվա ընթացքում կանխատեսվում է 1,20 բետա ֆոն `12% անկում:

Փոխառության ֆոնդի կիրառումը

Փոխադարձ ֆոնդի ներդրողը կարող է բետա օգտագործել ֆոնդի ընտրությունը պլանավորելու համար `ֆոնդի փոփոխականությունը որոշելու համար եւ համեմատել իր զգայունությունը շարժման մեջ ընդհանուր շուկայում: Բետա կարելի է համարել զգայունության կամ փոփոխականության չափ: Beta- ի չափը ավելի բարձր է, քան 1.00-ը, ցույց կտա բարձրագույն բարձրություններ, սակայն ավելի ցածր է: Փոխադարձ ֆոնդի ներդրողը, որը փնտրում է ֆոնդի պակաս փոփոխականությամբ (գինը կամ NAV- ի պակաս անկումը), կարող է փնտրել 1.00-ից պակաս բետասերով: Beta- ն օգտագործվում է նաեւ ֆոնդի դիվերսիֆիկացիայի պլանավորման համար եւ կարող է օգտագործվել որպես փոխադարձ հիմնադրամների պորտֆելի կառուցման գործընթացի մի մաս:

Պետք է օգտագործել Beta- ն փոխադարձ հիմնադրամների ընտրության համար:

Այժմ, երբ դուք գիտեք հիմունքները, այն հարցն է, որ մնա, պետք է օգտագործեք Beta- ն փոխադարձ հիմնադրամների հետազոտման համար: Ամփոփելով, Beta- ն վիճակագրական միջոց է, որը կարող է շատ օգտակար լինել դիվերսիֆիկացման եւ առաջադեմ ռիսկի / փոփոխականության չափման նպատակների համար, սակայն Beta- ն անհրաժեշտ չէ կառուցել փոխադարձ հիմնադրամների մեծ պորտֆել :

Պորտֆելի ընդհանուր ռիսկը որոշվում է իր յուրահատուկ ակտիվների բաշխմամբ (ինչպես եք միացնում տարբեր միջոցներ միասին):

Ներքեւի գծի մեջ համոզվելու համար, որ ձեր որոշակի փոխադարձ հիմնադրամները չունեն նպատակներ, որոնք համընկնում են (դրանք շատ նման չեն): Դա անելու համար պարզապես գումար ընտրեք փոխադարձ հիմնադրամների տարբեր կատեգորիաներից: Հաջորդ քայլ կատարելով, հնարավորության դեպքում նաեւ կարող եք օգտագործել ինդեքսային միջոցները : Սա հավաստիացնում է, որ «ոճի հոտը» չի լինի: Այսինքն, դուք գիտեք, թե ինչ եք ստանում, երբ գնում եք ինդեքսային ֆոնդ: Այնուամենայնիվ, ակտիվորեն կառավարվող ֆոնդը կարող է դանդաղ, բայց անշուշտ փոխել իր ոճը կամ նպատակը:

Disclaimer: Այս կայքում տեղադրված տեղեկատվությունը տրամադրվում է միայն քննարկման նպատակով, եւ չպետք է սխալվել որպես ներդրումային խորհրդատվություն: Ոչ մի պարագայում այդ տեղեկությունները չեն ներկայացնում արժեթղթերի վաճառք կամ վաճառք առաջարկություն: