Փոխադարձ հիմնադրամները կարող են մեծ հարկային վճարումներ կատարել Bear markets- ում

Ինչպես խուսափել ձեր ներդրումներից ծայրահեղ տհաճ հարկային անակնկալից

Շատ ներդրողներ, որոնք պահում են փոխադարձ հիմնադրամները հարկային առավելություններից օգտվելիս, 401 (k) կամ Roth IRA- ն պատրաստվում են կոպիտ արթնանալ, երբ նրանց բրոքերները իրենց տարին ավարտած հարկային փաստաթղթերը ուղարկում են: Առնվազն 30%, 40% եւ նույնիսկ 50% կամ ավելի մեծ կորուստներ ունեցող մարդիկ, ամենայն հավանականությամբ, կգտնեն, որ նրանք պարտք են այդ պարտվողներին հարկեր գանձել : Չեմ կարծում, որ դա հնարավոր է: Ցավոք սրտի, փոխադարձ հիմնադրամները կառուցված են, պարզ իրականություն է, որ շատ նոր ներդրողներ նույնիսկ չեն հասկանում:

Ջրհեղեղ Ակտիվների ձեր Pool- ում

Փոխադարձ հիմնադրամը ոչ այլ ինչ է, քան պրոֆեսիոնալ դրամական մենեջերի կողմից վերահսկվող ակտիվների գումար: Հարկային կանոնները սահմանում են, որ ֆոնդը յուրաքանչյուր տարի պետք է վճարի իր շահաբաժինները , իրականացրած կապիտալ շահույթը եւ այլ եկամուտները փոխադարձ հիմնադրամի սեփականատերերին: Շատ միջոցներ, մասնավորապես կարգապահ կառավարման թիմերը, որոնք ցանկանում են երկարաժամկետ պաշտոններ զբաղեցնել, կարող են խուսափել հարկերից տարիներ առաջ, քանի որ նրանք բիզնեսի բաժնետոմսեր են գնում եւ պարզապես դրանք պահում են բանկի պահարանում: Սա թույլ է տալիս նրանց ավելի շատ գումարներ աշխատել իրենց ֆոնդերի համար: Արդյունքը տարիներ, երբեմն տասնամյակներ, անիրականացված կապիտալի շահույթ է, որը մեծացնում է փոխադարձ հիմնադրամի բաժնետոմսերի արժեքը, բայց երբեք չի բաժանում, եւ այդպիսով դուք երբեք հարկեր չեք վճարում նրանց վրա:

Անցած տասնութ ամսվա ընթացքում տեղի ունեցած խուճապի մեջ, քանի որ վարկային ճգնաժամը սղաճվել էր ֆինանսական համայնքի եւ լայնածավալ տնտեսության մեջ, անսպասելի էր տեղի ունեցել:

Միջին ներդրողները, որոնք չեն կարողանում կարգավորել երկնիշ թվային գնային տատանումների սթրեսը, հրաժարվել են իրենց փոխադարձ ֆինանսական միջոցներից: Սա ստիպեց այդ գումարները տնօրինող մասնագետներին վաճառել բաժնետոմսերը, որոնք նրանք գիտեին, որ նրանք գիտեին, որ ավելի շատ են, քան ներկա շուկայական գինը, որպեսզի նրանք դուրս գան ֆոնդից դուրս եկածների համար:

Երբ մարմանն արժանացավ ճնշող մեծամասնությունը, նրանցից շատերը ստիպված էին վաճառել այդ երկարատեւ հաղթողների բաժնետոմսերը, որոնք ունեցել են հսկայական իրականացված կապիտալի շահույթ: Չնայած տարիների ընթացքում մեծ կորուստներ կրելուն, այդ երկարաժամկետ արժեթղթերի ձեռքբերումները հաճախ զգալի էին: Քանի որ ջրհեղեղներն ու ջրհեղեղները վաճառվեցին, շահույթները սկսեցին իրականացնել `դուք գուշակեցիր դա` մայրաքաղաքի շահույթը:

Գաղափարը ցույց տալու համար թույլ տվեք օրինակ օգտագործել: Պատկերացրեք, որ ես հասցրել եմ Super Value Fund 500 փոխադարձ հիմնադրամ: Ավելի քան քսան տարի առաջ այս գեղարվեստական ​​ֆոնդը ներդրել է Microsoft- ի IPO- ում: Մենք 500,000 դոլարի ներդրում ենք կատարել $ 500,000,000 `$ 499,500,000 չկատարած կապիտալի շահույթի համար: Հիմա մենք երբեք չենք վաճառել որեւէ բաժնետոմս, այնպես որ այդ շահույթում վճարված հարկեր չեն եղել: Եթե ​​մենք ստիպված լինեինք վաճառել բաժնետոմսերը եւ բաժանել 499,500,000 ԱՄՆ դոլարի շահույթ մեր փոխադարձ հիմնադրամի բաժնետերերին, ապա յուրաքանչյուրը պատասխանատու կլինի սեփական հարկի համար: Նրանք, ովքեր ներդրում են կատարել կենսաթոշակային կամ հարկային օգուտների հաշվին, ոչինչ չունեն, բայց նրանց, որոնք ունեցել են կանոնավոր բրոքերային հաշվով ունեցած բաժնետոմսերը, կկիրառվեն կապիտալ շահույթի հարկի (ներկայումս այս հոդվածի ժամանակի 15% -ը):

Պետք է նաեւ պետական ​​հարկեր պարտք վերցնեն:

Որպես ֆոնդի կառավարիչ, ես կարող եմ երբեւէ այդ բաժնետոմսերը վաճառելու մտադրություն չունենալ: Եթե ​​շուկան խուճապի է մատնվում եւ փայփայում, ես ստիպված կլինեմ գումար վաստակել `իրենց բաժնետոմսերը մարելու համար: Արդյունքում, ես կարող եմ ստիպված լինելով վաճառել Microsoft- ի մի քանի բաժնետոմսեր, խոշոր, ներգրավված կապիտալը շահութահարկի գանձում: Սարսափելի մասը այն է, որ եթե այս որոշումն ընդունվելուց մի քանի շաբաթ առաջ գնել եք ձեր բաժնետոմսերը եւ տարեվերջին վճարված բաշխումը, դուք արդյունավետ կերպով կվճարեք ավելի քան 25 տարվա ներդրումային հարկի գումարի մեկ այլ անձի համար դուրս է գրվել: Այսպիսով, դուք ոչ միայն ստանում եք ձեր հոլդինգի փլուզումը դիտելուց հետո, քանի որ շուկան ընկնում է, բայց դուք ստանում եք մեկ ուրիշի համար, որը փորձ է արել քառորդ դարի մթնոլորտային բարձրանալ ծրագրային ապահովման ոլորտում:

Իրականում, ցավալի է, որ ամբողջ իրավիճակը այն է, որ տղամարդիկ եւ կանայք, ովքեր ճիշտ են անում, թե ինչ պատմություն է ապացուցել, այսինքն, շարունակել դոլարի արժեքը միջին , reinvest dividends , եւ կենտրոնանալ ուժեղ որակի ակտիվների, պատժվել են ուրիշների հիմարության համար: Ահա թե ինչու կարեւոր է պաշտպանել ինքներդ, մինչ նման բան տեղի է ունենում: Ինչպես: Հետեւելով երկու պարզ կանոններին:

• Երբեք բաժանորդագրվելուց առաջ երբեք փոխադարձ հիմնադրամ չեք գնել, եթե դա հարկային հաշվի միջոցով չէ:
• Երբեք չենք գնել փոխադարձ հիմնադրամ, դուրս հարկային կամ հարկային առավելությունների հաշվին, ինչպիսիք են 401 (k), Roth IRA, SEP-IRA, Պարզ IRA, շահույթի համօգտագործման պլան եւ այլն, եթե դուք ցանկանում եք վերցնել ռիսկը հսկայական հարկային վճարումներ:

Հետեւեք այդ երկու ուղեցույցին եւ գոնե առնվազն պետք է պայքարեք անբարեխիղճ կապիտալ շահույթի հարկերից խուսափելու համար: