Կա պարտատոմսերի ինդեքսային ֆոնդեր, կորպորատիվ պարտատոմսեր, ԱՄՆ-ի գանձապետական պարտատոմսեր, բարձր եկամուտ (անշարժ) պարտատոմսեր , օտարերկրյա կապիտալի ֆոնդեր, զարգացող շուկայի պարտատոմսեր, պարտատոմսերի պարտատոմսեր, կարճաժամկետ պարտատոմսեր, միջանկյալ պարտատոմսեր, երկարաժամկետ պարտատոմսերի ֆոնդեր, գանձապետական գնաճով պաշտպանված (TIPS) պարտատոմսերի ֆոնդեր , բազմաբնակարանային պարտատոմսերի ֆոնդեր եւ ցանկը շարունակվում է:
Բայց փոխարենը ձեզ մոտ տասնյակ կամ նույնիսկ հարյուրավոր փոխադարձ միջոցներով զիջելով, մենք նվազեցրել ենք ընտրությունները դեպի լավագույն պարտատոմսերի ֆոնդերի ցանկը ընդամենը մի քանի տարբեր կատեգորիաներում, որոնք լավ են աշխատում ներդրողների մեծամասնության համար, երկարաժամկետ ներդրողներ, որոնք փնտրում են բարձրորակ, ցածրարժեք պարտատոմսերի փոխադարձ հիմնադրամներ:
Լավագույն պարտատոմսերի ինդեքսային ֆոնդեր
Ինդեքսային ֆոնդերը կարող են լինել խելացի ընտրություն այնպիսի ներդրողների համար, որոնք փնտրում են որոշակի շուկայի խոշոր հատվածը, իսկ ծախսերը ցածր պահելով: Ահա երեք լավագույն ինդեքսային միջոցները, որոնք ներդնում են պարտատոմսեր.
- Vanguard Total Bond Index (VBMFX): Այս պարտատոմսային ֆոնդն ունի հազարավոր պարտատոմսեր, որոնք միավորում են ամբողջ ԱՄՆ-ի պարտատոմսերի շուկան: Այսպիսով, երբ պատրաստ եք ընդլայնել ձեր պորտֆելը եւ ռիսկը հավասարակշռել ցածրարժեք, դիվերսիֆիկացված պարտատոմսերի ինդեքսային ֆոնդի միջոցով, VBMFX- ը ձեզ համար հիմնադրամ է: VBMFX- ը ունի 0.16 տոկոսանոց ցածր փոխարժեքի հարաբերակցություն եւ նվազագույն սկզբնական գնման $ 3,000:
- Fidelity Total Bond (FTBFX): Եթե դուք փնտրում եք լայնածավալ դիվերսիֆիկացված ինդեքսային ֆոնդի, որը կարող է պոտենցիալ վերցնել ավելի բարձր եկամուտներ, քան նմանատիպ միջոցները երկարաժամկետ հեռանկարում, FTBFX- ը լավ ընտրություն է: Այս պարտատոմսերի ֆոնդն ունի ավելի քան 2700 պարտատոմսեր, սակայն այն ավելի կենտրոնացած է VBMFX- ից, որն ունի ավելի քան 10,000 պարտատոմս: Արդյունքը, առնվազն պատմականորեն, այն է, որ FTBFX- ը կարող է երկարատեւ վերադարձնել (այսինքն, 10 տարի կամ ավելի) պոտենցիալ կերպով ապահովել մի քիչ ավելի ռիսկ, չնայած խելացի ձեւով: FTBFX- ը ունի 0.45 տոկոսի ցածր փոխարժեքի հարաբերակցություն եւ ունի նվազագույն սկզբնական ներդրում $ 2,500:
- Vanguard միջանկյալ ժամկետային պարտատոմսի ինդեքսը (VBIIX): Այս ցուցանիշային ֆոնդը կենտրոնանում է այն բանի վրա, թե ինչ կարելի է լավագույնս նկարագրվել որպես պարտատոմսերի ներդրման «քաղցր տեղում» `միջանկյալ պարտատոմսեր: Կարճաժամկետ պարտատոմսերը ունեն ցածր հարաբերական շուկայական ռիսկեր, սակայն դրանք էլ ավելի ցածր եկամտաբերություն եւ եկամտաբերություն են առաջացնում երկարաժամկետ հեռանկարում: Իսկ երկարաժամկետ պարտատոմսերը կարող են պոտենցիալ արտադրել ավելի լավ եկամտաբերություն եւ կատարում: Կարճ ժամանակում նրանք ավելի շուկայական ռիսկ են կրում, քան միջանկյալ պարտատոմսերը: Հետեւաբար, VBIIX- ի հետ դուք ստանում եք ռիսկի եւ վերադարձի մեծ հավասարակշռություն, ընդամենը 0.16 տոկոսի ցածր ծախսերի հարաբերակցությամբ: Նախնական ներդրումը նվազագույնը կազմում է 3,000 ԱՄՆ դոլար:
Լավագույն «Գնալ ամենուր» պարտատոմսերի ֆոնդերը
Երկարաժամկետ ներդրողները, որոնք դեմ չեն մի փոքր լրացուցիչ շուկայական ռիսկի առջեւ, կարող են հաշվի առնել պարտատոմսի փոխադարձ հիմնադրամը, որը կարող է ցանկացած տեսակի պարտատոմս գնել տարբեր շուկաներում: Այս պարտատոմսերի ֆոնդերը սովորաբար դասակարգվում են որպես «բազմաբնույթ» պարտատոմսեր, քանի որ դրանք մի քանի տարբեր տեսակի պարտատոմսեր են, այդ թվում `ռիսկային բարձր եկամտաբեր պարտատոմսեր եւ օտարերկրյա պարտատոմսեր:
- Lomis Sayles Bond (LSBRX). Բորսային պարտատոմսերը, ինչպիսիք են LSBRX- ը, կարող են երկարաժամկետ հեռանկարում առաջացնել ֆոնդային պաշարներ, բայց դուք պետք է պատրաստ լինեք կոշտ շուկաներում զգալի անկման: Օրինակ, երբ տնտեսությունը 2008 թ.-ին գրավեց, LSBRX- ը նվազեց 22 տոկոս: Այնուամենայնիվ, 2009 թ. Այն հասավ 37 տոկոսի, երբ վերականգնումը սկսվեց: Երկար ժամանակահատվածների համար պատմությունը ցույց է տալիս, որ ռիսկը կարող է արժե այն, եւ LSBRX- ը կարող է զգալիորեն հաղթահարել պարտատոմսային ֆոնդի միջինը: Ծախսային հարաբերակցությունը ողջամիտ է 0.89 տոկոսով, երբ հաշվի առնեք փորձառու կառավարման թիմը: LSBRX- ի համար նվազագույն սկզբնական ներդրումը կազմում է $ 2,500:
- PIMCO- ի եկամուտների հիմնադրամի դասի դասը (PONDX). Եթե դուք փնտրում եք բարձր եկամտաբերություն եւ դեմ չեք այն բարձրագույն հարաբերական ռիսկի հետ, որը գալիս է դրա հետ, PONDX- ը լավագույն պարտատոմսերի միջոցներից մեկն է: Այս ֆոնդը լավագույնս համապատասխանում է միջին եւ բարձր ռիսկի հանդուրժող ներդրողներին իրենց ներդրումներից բարձր ընթացիկ եկամուտ ստանալու համար: Թեեւ «կապիտալ թագավորը», Bill Gross- ը հեռացավ PIMCO- ից, այն հիմնադրած ընկերությունը դեռեւս ունի փոխշահավետ տիեզերքի բարձր որակի պարտատոմսերի ֆոնդերի լավագույն հեղինակություններից մեկը: PONDX- ը ունի 0.79 տոկոսից ցածր միջին ծախսային հարաբերություն եւ $ 1,000 նվազագույն նախնական ներդրումային գումար:
Լավագույն կոմունալ պարտատոմսերի ֆոնդեր
Ներդրողները, ովքեր ցանկանում են նվազագույն հարկեր պահել ցանկացողները, կարող են մանրազնին հաշվի առնել քաղաքային պարտատոմսերի ֆոնդի օգուտները, որոնք ազատ են դաշնային հարկերից եւ, հնարավոր է, պետական տուրքերից (եթե պարտատոմսերի ֆոնդը պարտատոմսեր է հանդիսանում հարկատուների հիմնական բնակության պետության ներսում): Այստեղ մենք կարեւորում ենք պարտատոմսային պարտատոմսերի միջոցները, որոնք կապիտալ են բոլոր երկրներից: Դա կօգնի առավելագույնի հասցնել ավելի երկարաժամկետ եկամուտների եւ հնարավոր է ավելի բարձր եկամտաբերության ներուժը:
- Vanguard- ի բարձր եկամտահարկի հարկերից ազատում (VWAHX). Ներդրողները փնտրում են ցածրարժեք քաղաքային պարտատոմսերի ֆոնդը, որն առաջարկում է եկամտահարկի եւ վերադարձի խելացի հաշվեկշիռը, այն, ինչ տեսնում է VWAHX- ում: VWAHX- ն ոչ միայն փորձում է բարձրորակ պարտատոմսեր անցկացնել, այլեւ պատմականորեն ծեծել է բարձր եկամտաբերության պարտատոմսերի ավելի քան 95 տոկոսը 3-5, 10- եւ 15-ամյա վերադարձի համար: Համակցեք այդ եկամտաբերությունը եւ կատարումը `0.2 տոկոսի ցածր ծախսերով եւ ողջամիտ նախնական ներդրում` $ 3000, եւ դուք ստանում եք փոխարժեքի տիեզերքում ամենալավ բեռնված կոմունալ պարտատոմսերի գումարներից մեկը:
- T. Rowe- ի գինը հարկերից ազատ բարձր եկամտաբերություն (PRFHX). Այն ներդրողների համար, ովքեր ցանկանում են մի քիչ ավելի շատ եկամտաբերություն ունենալ առանց ավելորդ գնային ռիսկի, PRFHX- ն ամուր ընտրություն է: Թեեւ հիմնադրամն ունի բարձր ռիսկային բարձր պարտատոմսերի պարտատոմսեր, սակայն այն չի հատկացնում այդ խնկարկային պարտատոմսի գոտին այնքան բարձր, որքան միջին եկամտաբեր պարտատոմսերի ֆոնդը: Իսկ քաղաքային պարտատոմսերի հարկային դրույքաչափը այս ֆոնդը ավելի գրավիչ է դարձնում հարկատուների հարկային հաշիվների համար հարկային արդյունավետ ֆոնդի կարիք ունեցողների համար: PRFHX- ը ունի 0.69 տոկոսանոց ցածր ծախսային հարաբերություն եւ 2500 դոլար նվազագույն նախնական ներդրում:
- ԱՄՆ-ի հարկերից ազատված միջանկյալ ժամկետ (USATX). Եթե ցանկանում եք ավելացնել բարձր գնահատված, լավ կառավարվող պարտատոմսային պարտատոմսեր ձեր պորտֆելում, USATX- ը հաշվի է առնված չմարված ֆոնդ: Այս հինգ աստղանի հիմնադրամի հիմնական առանձնահատկությունն այն է, որ 1990-ականներից ի վեր եղել է կառավարման թիմը, որը երկար ժամանակ փոխադարձ հիմնադրամի արդյունաբերության մեջ է: Այս փորձը զիջել է միջինից բարձր ցուցանիշներ `համեմատած այլ հարկային արտոնությունների փոխադարձ ֆոնդի այլ ֆոնդերի հետ: Շահույթի փոխարժեքը միջինից շատ ցածր է 0,55 տոկոսով, իսկ USATX- ի համար նվազագույն սկզբնական ներդրումը `$ 3,000:
Մի քիչ ավելի շատ բաներ, որ գտնեն ձեզ համար լավագույն պարտատոմսերի գումարները
Մինչ պարտատոմսերի ֆոնդերի այս ցուցակը ցույց է տալիս որոշ լավագույններից, որոնք դուք կարող եք ձեռք բերել կայուն եկամուտ տիեզերքում, դուք միշտ կարող եք դուրս գալ եւ որոշակի ուսումնասիրություններ կատարել ձեր սեփականը: Կամ դուք կարող եք կրկնակի ստուգել այդ միջոցների որակը եւ ինքներդ ձեզ համար մի քիչ լրացուցիչ տնային աշխատանք, որպեսզի վստահ լինեք, որ դրանք հարմար են ձեր ռիսկային հանդուրժողականության եւ երկարաժամկետ ներդրման նպատակների համար:
Երկարաժամկետ վերադարձի համար լավագույն պարտատոմսերի գումարների որոնման ընթացքում դուք կարող եք բոլորս անտեսել եկամտաբերությունը եւ ավելի շատ ուշադրություն դարձնել 5-ից, 10-ը եւ 15-ամյա վերադարձի գաղափարին (ոչ երաշխիք), թե ինչպես կարող է իրականացնել ֆոնդը հաջորդ տասնամյակը կամ այլն:
Եկամուտի համար լավագույն պարտատոմսերի ֆոնդերը որոնելու ժամանակ դուք կցանկանաք դիտել 30 օրվա SEC եկամտաբերությունը , որը վերաբերում է եկամտաբերության հաշվարկին, որը հիմնված է նախորդ ամսվա վերջին օրվա ավարտին կատարված 30-օրյա ժամկետում: Եզրափակիչ ցուցանիշը արտացոլում է ժամանակաշրջանի ընթացքում շահաբաժինները եւ շահույթները `ֆոնդի ծախսերի նվազեցումից հետո:
Բաժնային ֆոնդերի ներդրման մեկ այլ ընդհանուր նպատակը դիվերսիֆիկացիա է : Պարտատոմսերի գները հակառակ ուղղությամբ շարժվում են որպես տոկոսադրույքներ: Այնպես որ, երբ Դաշնային պահուստային խորհուրդը ազդարարում է, որ այն կնվազեցնի տոկոսադրույքները բանկերին, պարտատոմսերի գները սովորաբար ավելի բարձր են: Իսկ Fed- ը սովորաբար նվազեցնում է այնպիսի տեմպերը, երբ տնտեսությունը թույլ է:
Հետեւաբար, պարտատոմսերի փոխադարձ հիմնադրամները կարող են լավ գործել, երբ տնտեսությունն ու ֆոնդային շուկան չեն: Այդ պատճառով շատ ներդրողներ ցանկանում են իրենց պարտատոմսերում իրենց պարտատոմսերը ներգրավելու համար ավելի հավասարակշռություն եւ կայունություն ապահովելու համար, երբ իրենց ֆոնդային փոխարժեքները կարող են գների իջեցնել:
Բոնդային ֆոնդերը ընդհանուր առմամբ ցածր են շուկայական ռիսկով, քան բաժնետոմսերը, իսկ պարտատոմսերը կարող են արժեզրկվել նույնիսկ արժեթղթերի գների իջեցումից, սակայն պարտատոմսերի ֆոնդերի լավագույնս օգտագործումը դրանք համաֆինանսավորվող պորտֆելի պորտֆելի հետ համատեղ օգտագործելը :
Հաշվեկշիռը չի տրամադրում հարկային, ներդրումային կամ ֆինանսական ծառայություններ եւ խորհուրդներ: Տեղեկատվությունը ներկայացվում է առանց հաշվի առնելու ներդրումային նպատակների, ռիսկի հանդուրժողականության կամ որեւէ կոնկրետ ներդրողի ֆինանսական հանգամանքների եւ չի կարող հարմար լինել բոլոր ներդրողների համար: Անցած կատարողականը ապագա արդյունքների մասին չէ: Ներդրումներն առնչվում են ռիսկի, այդ թվում `հիմնական կորստի կորստի հետ: