Փոխադարձ միջոցներ

Ինչ է փոխադարձ հիմնադրամը:

Ինչ է փոխադարձ հիմնադրամը:

Դուք լսել եք փոխադարձ հիմնադրամների մասին եւ լսել եք, որ դրանք կարող են լինել խելացի ներդրումներ գրեթե ցանկացած ներդրողի համար: Բայց ինչն են փոխադարձ հիմնադրամները եւ ինչպես են նրանք աշխատում:

Փոխադարձ միջոցները ամենաթանկարժեք ներդրողի համար ամենատարածված ներդրումային տեսակներն են: Ինչու: Քանի որ դրանք պարզ ներդրումներ են, հասկանալու համար, եւ դրանք շատ հեշտ է օգտագործել, շատ դեպքերում այն ​​«ներդրումներ է անում կեղծիքների համար»: Փաստորեն, եթե դուք արդեն իսկ միլիոնավոր բաժնետերերից չեք, ապա միայն ձեր օրվա ընթացքում պետք է մոտավորապես երկու-երեք րոպե անցեք, կարդալ այս հոդվածը եւ պատրաստ կլինեք սկսել ներդրումներ:

Ավելին, ներդրումների ներդրման պարզունակությունը ներդրողներին սկսելու համար գրավիչ հատկություն չէ: փոխադարձ հիմնադրամների մատչելիությունը, բազմակողմանիությունը եւ հեշտ հասկանալի կառուցվածքը ստիպում են հզոր ներդրումային տրանսպորտի բոլոր տեսակի ներդրողների համար, ներառյալ կողմերը եւ կարող են հարմար լինել մի շարք խնայողությունների եւ ներդրման նպատակների, այդ թվում, քոլեջի եւ կենսաթոշակային նպատակների համար:

Այնպես որ, առանց հետագա ado, ահա թե ինչ է իմանալ փոխադարձ հիմնադրամների ստանալու համար սկսել ներդրումներ: Եվ եթե դուք արդեն ներդնում եք, դա կարող է լինել լավ վերապատրաստման դասընթաց այս հզոր, բայց պարզ անվտանգության տեսակի վրա.

Փոխադարձ հիմնադրամի սահմանում

Փոխադարձ հիմնադրամը ներդրումային անվտանգությունն է, որը հնարավորություն է տալիս ներդրողներին գումարները միասին միավորել մասնագիտորեն կառավարվող ներդրումներին: Փոխադարձ միջոցները կարող են ներդնել բաժնետոմսեր, պարտատոմսեր, կանխիկ գումար կամ այդ ակտիվների համադրություն: Հիմնական անվտանգության տեսակը , որը կոչվում է պահեստավորում , միավորում է մեկ փոխադարձ հիմնադրամ, որը նաեւ կոչվում է պորտֆոլիո :

Պարզ ասած, փոխադարձ հիմնադրամները զամբյուղի նման են: Յուրաքանչյուր զամբյուղը պահպանում է որոշակի տեսակի բաժնետոմսեր, պարտատոմսեր կամ բաժնետոմսերի եւ պարտատոմսերի խառնուրդ, որը համատեղում է մեկ փոխարկելի պորտֆելի համար:

Օրինակ, ներդրողը, որը գնում է «XYZ International Stock» ֆոնդ, գնում է մեկ ներդրումային արժեթուղթ `զամբյուղ, որը տասնյակ կամ հարյուրավոր բաժնետոմսեր է պարունակում ամբողջ աշխարհում, հետեւաբար« միջազգային »մոնիտոր:

Կարեւոր է նաեւ հասկանալ, որ ներդրողը իրականում չունի գրավադրված արժեթղթեր `սեփականություն, այլ այդ արժեթղթերի ներկայացում, ներդրողներն ունեն փոխադարձ հիմնադրամի բաժնետոմսերը, ոչ թե բաժնետոմսերի բաժնետոմսերը: Օրինակ, եթե որոշակի փոխադարձ հիմնադրամը ներառում է Apple- ի բաժնետոմսերի բաժնետոմսերը, Inc.- ը (AAPL) մյուս պորտֆելների պաշարների մեջ , փոխադարձ հիմնադրամի ներդրողը ուղղակիորեն չի պատկանում Apple- ի բաժնետոմսերը:

Փոխարենը, փոխադարձ հիմնադրամի ներդրողը փոխադարձ հիմնադրամի բաժնետոմսերն է: Այնուամենայնիվ, ներդրողը կարող է օգտվել AAPL- ի բաժնետոմսերի գնահատմամբ:

Քանի որ փոխադարձ հիմնադրամները կարող են հարյուրավոր կամ նույնիսկ հազարավոր բաժնետոմսեր կամ պարտատոմսեր թողնել, դրանք նկարագրվում են որպես դիվերսիֆիկացված ներդրումներ: Դիվերսիֆիկացման հայեցակարգը նման է թվերի ուժի գաղափարին: Դիվերսիֆիկացիան օգնում է ներդրողին, քանի որ այն կարող է նվազեցնել շուկայական ռիսկը `համեմատելով անհատական ​​արժեթղթերի գնման հետ:

Փոխադարձ հիմնադրամների առավելությունները

Ամփոփելով, փոխադարձ հիմնադրամների առավելությունները կարելի է նկարագրել չորս բառերով `պարզությամբ, բազմակողմանիությամբ, բազմազանությամբ եւ հասանելիությամբ.

• Պարզություն. Շատ ներդրողներ չունեն գիտելիքներ, ժամանակ եւ ռեսուրսներ սեփական պորտֆելի պաշարների ստեղծման համար: Ֆոնդային ներդրողները հաճախ ունենում են հիմնարար վերլուծության կամ տեխնիկական վերլուծության լայն իմացություն: Այնուամենայնիվ, փոխադարձ հիմնադրամի բաժնետոմսերի ձեռքբերումը հնարավորություն է տալիս ներդրողին ունենալ մասնագիտացված կառավարվող, բազմազան պորտֆել, թեեւ ներդրողը կարող է ունենալ փոքր կամ չգիտակցող ներդրումային հասկացությունների եւ ռազմավարությունների մասին: Փոխադարձ միջոցները մասնագիտորեն տնօրինվում են, ինչը նշանակում է, որ ներդրողը կարիք չունի ներդրում կատարելու կապիտալի շուկաներում, որպեսզի դրանք հաջող լինեն:

• Բազմազանություն. Բոլոր ներդրողները, սկսնակները եւ շահառուները, իմանալով, որ իրենց բոլոր ձուները մեկ զամբյուղի մեջ դնելը իմաստուն չէ: Սա խոսում է դիվերսիֆիկացման իմաստության փոխադարձ հիմնադրամների հետ : Բաժնետոմսերի հետ դիվերսիֆիկացնելու համար ներդրողը կարող է 20 կամ ավելի արժեթղթեր գնել, բավարար դիվերսիֆիկացման հասնելու համար: Այնուամենայնիվ, շատ փոխադարձ հիմնադրամներ առաջարկում են ամբողջական դիվերսիֆիկացիա միայն մեկ անվտանգության մեջ, որը կարելի է ձեռք բերել հեշտությամբ: Հետեւաբար, փոխադարձ հիմնադրամի ներդրողը կարող է կոտրել ձու-ի զամբյուղի կանոնը փոխկապակցված միջոցներով, առնվազն սկսելիս, ապա ավելացնել ավելի շատ փոխանակվող միջոցներ ավելի ուշ `փոխառությունների պորտֆելում բազմազանությունը մեծացնելու համար: Այս գաղափարի մասին ավելին իմանալու համար, վստահ եղեք, կարդալ մեր հոդվածը, թե ինչպես սկսել ներդրումներ կատարել միայն մեկ փոխադարձ հիմնադրամի հետ :
• Բազմազանություն. Ներդրումային ֆոնդերի շատ տեսակներ կան, որոնք ներդրողները կարող են մուտք գործել շուկայի գրեթե ցանկացած հատված: Օրինակ, ոլորտի միջոցները հնարավորություն են տալիս ներդրողներին գնել շուկայի կենտրոնացված ոլորտները, ինչպիսիք են առողջապահությունը, տեխնոլոգիաները, ֆինանսական միջոցները եւ նույնիսկ սոցիալական լրատվամիջոցները: Ներդրումային ֆոնդերից բացի, ներդրողները կարող են նաեւ մուտք գործել այլ ակտիվների տեսակներ, ինչպիսիք են ոսկին, նավթը եւ այլ բնական պաշարները: Այս բազմակողմանիությունը կարող է օգտագործվել հետագա դիվերսիֆիկացման համար, քանի որ աճում է ներդրողի պորտֆելը: Պրոֆեսիոնալ դրամական կառավարիչները հաճախ օգտագործում են ոլորտի միջոցները `այդ նպատակով հաճախորդի պորտֆելի կառուցմամբ:

• Մատչելիություն. Որքան քիչ է $ 100 ներդրողը կարող է սկսել ներդրումներ կատարել փոխադարձ հիմնադրամների միջոցով: Այն փաստը, որ փոխադարձ հիմնադրամները տասնյակ, հարյուրավոր կամ նույնիսկ հազարավոր այլ արժեթղթեր ունեն, ներդրողը կարող է օգտվել ներդրումային արժեթղթերի ամբողջ շուկա: Օրինակ, ներդրողը բաժնետոմսեր է ձեռք բերում ֆոնդային շուկայի ընդհանուր ֆոնդերից մեկում, ընդամենը մեկ ֆոնդում հայտնաբերում է ավելի քան 3000 բաժնետոմսեր: Սա վերադառնում է փոխադարձ հիմնադրամների պարզության եւ դիվերսիֆիկացմանը : Չնայած ներդրումային հասկացություններն ու ռազմավարությունները հազվադեպ են դասավանդվում դպրոցներում, նախնական ներդրողը կարող է գտնել հեշտ խորհուրդներ, թե ինչպես կարելի է գնել փոխանակման ֆոնդեր առցանց կամ գրախանութներում եւ սկսել ներդրումներ կատարել րոպեներով կամ ընդամենը մի քանի ժամ:

Փոխադարձ միջոցների հիմնական տեսակները

Ներդրումային տիեզերքում գոյություն ունեն հազարավոր փոխադարձ հիմնադրամներ, բայց դրանք կարելի է բաժանել մի քանի հիմնական տեսակների եւ միջոցների կատեգորիաների : Փոխառության ֆոնդերի երկու հիմնական տեսակներն են ֆոնդային միջոցները եւ պարտատոմսերը: Այնտեղից ֆոնդերի կատեգորիաները ավելի մասնագիտացված են եւ բազմազան:

Օրինակ, ֆոնդային միջոցները կարող են հետագայում կոտրվել երեք կապիտալիզացիայի ենթաբաժին `փոքր գլխարկ, միջին գլխարկ եւ մեծ գլխարկ: Այնուհետեւ դրանք դասակարգվում են որպես աճ, արժեք կամ աճ եւ եկամուտ: Բաժնետոմսերը կարող են դասակարգվել որպես միջազգային, գլոբալ կամ օտարերկրյա, բոլորը ունեն նմանատիպ նպատակներ:

Բոնդային ֆոնդերը հիմնականում դասակարգվում են պարտատոմսերի տեւողությամբ, որոնք նկարագրվում են որպես կարճաժամկետ, միջանկյալ կամ երկարաժամկետ: Այնուհետեւ դրանք բաժանվում են կորպորատիվ պարտատոմսերի, քաղաքային պարտատոմսերի եւ ԱՄՆ գանձապետական ​​պարտատոմսերի ենթաբաժինների:

Փոխադարձ ֆոնդի կատեգորիաների մեծ մասը կարելի է ձեռք բերել որպես ինդեքսային միջոցներ , որոնք կարելի է բնութագրել որպես պասիվ կառավարվող միջոցներ: Սա նշանակում է, որ պորտֆելային կառավարիչը ակտիվներ չի գնում եւ վաճառում է արժեթղթեր, այլ համապատասխանում է բազային ցուցանիշի պաշարների, ինչպիսիք են S & P 500 ինդեքսը կամ Dow Jones Industrial Average- ը: Սկսնակները հաճախ սկսում են S & P 500 ինդեքսի լավագույն միջոցներից մեկը :

Այնտեղից ներդրողները կարող են ավելին իմանալ փոխադարձ հիմնադրամների տարբեր տեսակների մասին, ինչպիսիք են այստեղ նշվածները եւ ինչպես կառուցել այդ ներդրումների շուրջ փոխադարձ հիմնադրամների պորտֆելը : Ինդեքսային ֆոնդերը հաճախ ունեն հարյուրավոր բաժնետոմսեր եւ առաջարկում ներդրողներին փոխադարձ հիմնադրամների առավելագույն առանձնահատկությունները `պարզությունը, բազմազանությունը եւ ցածր գնով:

Հասկանալ փոխադարձ ֆինանսական միջոցների ներգրավման ռիսկերը

Բաժնետոմսերը, պարտատոմսերը եւ փոխադարձ հիմնադրամները ներառում են շուկայական ռիսկի որոշակի մակարդակ, ինչը արժեքի տատանման հնարավորությունն է կամ նույնիսկ հիմնական կորուստը (գումարը, որը սկզբում ներդրվել է):

Օրինակ, դուք կարող եք 10 տարի ներդնել 1000 դոլար եւ ավարտել $ 950-ով: Չնայած տասը տարիների ընթացքում այսպիսի բացասական վերադարձ ստանալը չափազանց հազվադեպ է, հնարավոր է: Ավելի խելամիտ է ակնկալել, որ ֆոնդային ներդրումների, այդ թվում ֆոնդային փոխադարձ հիմնադրամների համար, 10 տարի կամ ավելի ժամանակահատվածներում, 7-ից 10 տոկոսի միջին փոխարժեքը ակնկալում է: Այնուամենայնիվ, կան կարճ ժամկետներ, ինչպիսիք են 1 տարի, որտեղ ձեր ֆոնդային փոխադարձ հիմնադրամը կարող է նվազել 30-40 տոկոսով: Նմանապես, մեկ տարվա ընթացքում կարող եք ձեռք բերել ավելի քան 50%:

Այսպիսով, արդյոք դուք ներդրումներ եք կատարում անհատական ​​բաժնետոմսերի կամ ֆոնդային փոխադարձ հիմնադրամի վրա, դուք պետք է ունենաք որոշակի ողջամիտ սպասումներ, թե ինչպես է ֆոնդային շուկան իրեն պահում: Եվ առավել եւս կարեւոր է, թե ինչպես արձագանքեք կարճ, բայց անխուսափելի ծայրահեղությունների մեջ: Արդյոք վաճառում եք ձեր փոխադարձ միջոցները, եթե նրանք կորցնում են 10% 3 ամիս: Նախքան ներդրումներ սկսելը, լավագույնը ձեր ռիսկի հանդուրժողականության մասին պատկերացում կազմեք :

Ձեռք բերեք ներդրումներ փոխադարձ հիմնադրամներում

Եթե ​​դուք սկսնակ ներդրող եք, այն ամենը, ինչ դուք պետք է անեք այժմ, բացահայտել ձեր ներդրման նպատակն է, որը կարող է լինել քոլեջի խնայողական կամ կենսաթոշակ, եւ ընտրել լավագույն միջոցները ձեզ համար: Եթե ​​դուք ունեք 3,000 դոլարից պակաս ներդրումներ, հնարավոր է, որ դուք պետք է սկսեք ձեր պորտֆելը մեկ փոխադարձ հիմնադրամով: Եթե ​​դա այդպես է, վստահ եղեք, կարդալ ներդրում ներդրողներին լավագույն ներդրումների մասին մեր հոդվածը :

Այժմ դուք պատրաստ եք սկսել ներդրումներ կատարել: