Դուք չունեք հաղորդագրություն փակցնելու համար անհրաժեշտ թույալտվություն դրամական միջոցներ կատարել ներդրումներից
1. Dumb Investors- ը պատրաստվում է ձեռք բերել բաժնետոմսերի մարժա
Երբ դուք գնում եք շուկայական գներով, ձեր բրոքերային բրոքերից փող եք վերցնում `գնելու գինը: Բրոքերը ձեզ հետաքրքրում է, եւ իրավունք ունի ստիպել ձեզ ավելի շատ գրավով ապահովել, կամ նույնիսկ վճարել ամբողջ մարժա պարտքի մնացորդը `մի պահ ծանուցմամբ: Փաստորեն, բրոքեր կարող է գնալ այնքան ժամանակ, մինչեւ ձեր ամբողջ հաշիվը, ներառյալ ոչ արժեթղթերը, մարելու պարտքի մարումը `առանց որեւէ նախազգուշացման: նույնիսկ ոչ լրացուցիչ միջոցներով հանդես գալու հնարավորություն: Երբ աղետը հարվածում է, եւ դա միշտ հարվածում է, թե արդյոք դա վթարային վթարի կամ ահաբեկչական հարձակում է, դուք կարող եք գտնել ձեր ողջ կապիտալությունը ոչ մի ժամանակ: Նույնիսկ ավելի վատ, մնացած չվճարված մնացորդը անձնական պարտքն է, որը դուք պետք է հատուցեք, եթե չեք ցանկանում ստանալ սնանկության դատարան:
2. Պարզ Ներդրողները հաճախ գնել բաժնետոմսեր առանց ընթերցելու 10-K
Շատ քիչ բացառություններով, եթե դուք չեք անհանգստացրել 10-K- ին անցնելու համար բավականաչափ ընկերություն ուսումնասիրելու, եկամտահարկի եւ հաշվեկշռի վերլուծությունը (այլ բացահայտումների շարքում), դուք ուղղակիորեն ներդնում եք բաժնետոմսեր :
Նետում սրբիչը, ձեռք բերեք ցածրարժեք ինդեքսային ֆոնդ եւ ուրախացեք: Սա բանակցային չէ: Դուք ինքներդ եք հսկայական անբավարարության մեջ ընկնում, եթե կարծում եք, որ դուք կարող եք անորոշ ժամանակով այսպիսի ծուլություն ստանալու համար, քանի որ բաժնետոմսերը, ի վերջո, արժե ոչ ավել, ոչ պակաս, քան իրենց դրամական հոսքերի ներկառուցված արժեքը:
Շուկայական արժեքը միշտ էլ կհայտնվի արտացոլելու, որ ի վերջո: Դա ժամանակակից տնտեսագիտության եւ ֆինանսների ողջ տարածքն է: Այն անցել է վերջին սերնդի բազմաթիվ սերունդների փորձով:
3. Հազվագյուտ ներդրողները առեւտրի հաճախականությամբ եւ բեռնաթափել վճարները, ծախսերը եւ հարկերը
Հետազոտության արդյունքում կատարվել է միջին ներդրողների կողմից ստացված եկամուտների վերաբերյալ ուսումնասիրություն: Որքան ավելի շատ են առեւտուր անում, այնքան ավելի վատ են անում: Հարուստները, ի տարբերություն, հազիվ թե վաճառեն ոչինչ: Նրանք մեծ ակտիվներ են գնում, լավ գներով, եւ հետո անցնում են 10, 20, 50+ տարիների ընթացքում իրենց ասացվածքի վրա նստած, Կոկա-Կոլայի կամ Հերշեյի նման անհավատալի ընկերությունների բաժնետոմսերը, որոնք իրենց երեխաներին եւ թոռներին են փոխանցում, կարող են վայելել շահաբաժինների հոսքը: Սա թույլ է տալիս հարուստներին խուսափել շփման ծախսերից . ստեղծել հսկայական հետաձգված հարկային պարտավորություններ, որոնք աշխատում են իրենց առավելությամբ . որպեսզի մահացած ժամանակահատվածում ներգրավված հետաձգված հարկերը ներդնեն `օգտագործելով հիմնավորված հիմքերի բացթողումը :
4. Անմարդկային ներդրողներն ընկնում են վախից եւ գռեհկությունից
Միլիոնատեր ներդրող Ուորեն Բաֆեթը նշել է, որ ֆոնդային շուկան մշտական պայքար է վախի եւ ագահության գերբնակեցման միջեւ: Խելագար է տեսնել, թե ինչպես իռացիոնալ խուճապը, կամ նրա հակառակ, անզուսպ վախճանը, կարող են այլ մարդկանց արժանապատիվ գործեր անել:
2014 թ.-ին ես գրել եմ նման իրավիճակի վերլուծություն իմ անձնական բլոգում, ուսումնասիրելով մի խումբ տղամարդկանց եւ կանանց հաղորդագրություն, որոնք կորցրեցին ամեն ինչ (այնուհետեւ, որոշ, մի քանի դեպքերում) խաղադրույք կատարելով մեկ բիզնեսի ֆոնդում: GT Advanced Technologies- ը: Ամբողջ ֆյուչերսները մարեցին մի քանի րոպեների ընթացքում: Խնայողությունները, որոնք տասնամյակներ տեւեցին, հավաքվեցին, գնացին: Սա ապրելակերպի խելամիտ չէ: Ամենից առաջ, մնում է ռացիոնալ, երբ խոսքը գնում է ձեր ներդրումային պորտֆելի մասին: Դա ձեր ամենաուժեղ պաշտպանական գիծն է:
5. Խաբեությամբ զբաղվող ներդրողները առեւտրային ածանցյալներ չեն հասկանում
Այն երբեք չի դադարում զարմացնել ինձ, որ նոր ներդրողներ, որոնք հինգ րոպեով չեն տիրապետում բաժնետոմսերի սեփականությանը, գրեք իմ մուտքի արկղը, որոնք պարծենում են, թե ինչպես են դրանք վաճառում ածանցյալ գործիքներում, ինչպիսիք են ֆոնդային տարբերակները: Դա շատ դեպքերում լիովին տեղին չէ եւ ավելի հաճախ կդառնա ձախողման:
Թեեւ կան որոշակի մեթոդներ, որոնք կարող են նվազեցնել ռիսկերը եւ բարելավել արդյունքների մասին գրելու տարբերակները, ժամանակ առ ժամանակ վճարել գումար գնելու համար, որը այլ կերպ ձեռք կբերվեր, այնուամենայնիվ, իմ անձնական էջերից մեկն է, շատ ավելի հեշտ է գնել ֆանտաստիկ սեփականություն գնելը ձեռնարկությունները, ամեն տարի հավաքում են դիվիդենտների անընդհատ աճող հոսք եւ դադարում են այդքան խելացի լինել: Դուք կարող եք գնալ այդ ճանապարհը:
6. Անմարդկային ներդրողներն ակտիվները չեն հասկանում
Եթե դուք չեք կարող բացատրել, թե ինչպես է ակտիվը գումար դարձնում, փաստացի, հիմքում ընկած գործողությունը `մինչեւ 10 վայրկյան տեւողությամբ ողջամիտ խելացի 2-րդ դասարանցիներին, ձեր վաստակած հարստությունը չվտանգելով: Եթե դուք չեք կարող հասկանալ փոխադարձ հիմնադրամի հետ կապված կանխատեսված ռազմավարությունը, ձեր բիզնեսի վտանգը ձեր վաստակը չունեք: Սա պետք է լինի ողջամտություն: Երբեք մի մոռացեք, որ ձեր բառապաշարում ամենաթանկ բառը «Ոչ» է: Մի վախեցեք օգտագործել այն: Ավելի լավ է հեռանալ հեռավոր ապագա Microsoft- ից եւ դեռեւս ֆինանսապես անկախ է, քան անցնել Enron կամ Lehman Brothers- ին: